近日有消息传出，银监会有可能将农业银行、建设银行、中国银行的拨备覆盖率下调至130%，工商银行、交通银行、招商银行、兴业银行的拨备覆盖率将下调至140%。

来源：贸易金融（ID：trade_finance）

那么，什么是拨备复盖率？缘何在当前背景下动态下调？下调意图何在？对银行而言是利好还是利空？

所谓拨备复盖率，是银行贷款可能发生的呆、坏账准备金的使用比率，它是考察银行财务是否稳健、风险是否可控的重要指标。

按照《股份制商业银行风险评级体系（暂行）》，拨备复盖率是实际计提贷款损失准备对不良贷款的比率，该比率最佳状态为100%。

拨备覆盖率的高低应适合贷款风险程度， 一方面，拨备覆盖率并不是越高越好，高标准的拨备覆盖率一定程度上会挤压银行的利润空间；另一方面，拨备覆盖率也不是越低越好，低标准的拨备覆盖率会使银行应对坏账风险的能力降低。

根据银监会《商业银行贷款损失准备管理办法》规定，对监管部门确定的系统性重要银行，不良贷款拨备覆盖率要在150%以上，拨贷比要在2.5%以上，以二者孰高为主。

那么，当前银行业面临怎样的内外部经济环境？

在经济增速下行压力加大、结构调整走向深入的背景下，一方面，银行“不良”增加很快，今年不良贷款压力还会继续增加，降低拨备覆盖率比较合理；另一方面，利率市场化加速，银行利差在收窄，盈利增速不容乐观，“不良”释放拨备在一定程度上“反哺”一下银行利润，让银行盈利不会出现“断崖式”下跌。

此外，银行业面临负债成本大幅上升、收费业务监管从严等多方面压力，整体盈利增速急剧下降。

银监会公布数据显示，截至2015年末，商业银行不良贷款率为1.67%，较上季末上升0.08个百分点。此外，2015年上市银行年报显示，不少银行拨备覆盖率出现下滑，其中中行和工行分别为153.72%、157.63%，逼近监管红线，低于200%的银行逾10家之多，这对银行业盈利及资金运用等方面形成较大制约。

由此可见，银行拨备覆盖率是时候下调了。

动态调整拨备覆盖率符合宏观审慎的监管政策要求，有利于保持金融体系的稳定。

据介绍，拨备覆盖是逆周期调节。在经济上行周期，提高银行拨备覆盖率要求，可以增加储备应对银行不良贷款上升风险。曾经在2013年，我国银行业拨备覆盖率一度提高到300%，之后随着银行不良贷款持续上升，拨备成为核销不良贷款的第一道防火墙。

但是，在当前利差收窄和不良持续上升的背景下，继续保持这样的拨备覆盖水平压力较大，可能导致利润出现负增长，难以满足股东的盈利要求。

目前银行业确实比较艰难，拨备覆盖率适度下调有利于商业银行实现利润与风险平衡，提高银行体系对实体经济支持力度，同时将拨备率降到110%或120%在国际上仍然是比较审慎的标准。

当前，将上市银行拨备覆盖率下调，并实行动态拨备覆盖率，既是中央政府意欲充分发挥金融支持经济功能的迫切愿望，更是监管部门迫使银行业应对经济逆周期、摆脱经营困局的无奈之举。

一是有利减轻银行计提拨备压力，准确把握对冲坏账时机。150%的“红线”意味着当银行出现1单位不良贷款时，商业银行应该至少从利润中计提1.5单位拨备，这会进一步降低经营资金运用能力，也不利于有效消化不良贷款。

二是有利于释放信贷空间，更好地支持实体经济发展。据测算，如果将拨备覆盖率降至120%，可腾出利润空间7646亿元，可支持5.35万亿元左右的信贷规模。

三是有利于改善银行盈利。减少拨备计提将使税后利润扣除的金额减少，短期将对银行盈利能力带来正面影响。