汽车的普及推动了汽车金融的发展，而这个新生的产业也成为中国汽车企业新一发展方向。说起汽车金融就不得不提起目前火热的汽车租赁行业了，租赁行业在国内拥有巨大的市场，但是中国汽车企业需要需找一条适合自己的商业模式。

日前，德勤中国发布了《2015中国汽车金融白皮书》。德勤中国预测，未来五年，中国汽车金融将迎来高速增长，市场规模预计突破2万亿元，汽车金融渗透率也将超过5成，5成汽车消费者将“借钱”买车。

蜜月期过后，车市迎来“十年之痒”。今年1月份，中国汽车的销量维持在7.6%的增速，而到了6月份，却出现了2.3%的负增长。

不仅如此，中国汽车工业协会还将2015年全年的销量增长预期从7%调低至3%(中汽协数据显示：1-11月，汽车销量同比增加3.34%)。

这预示着未来中国汽车市场将告别高增长的态势，微增长或将成为一种常态。

然而，汽车企业除了面临残酷的销售法则之外，伴随着汽车电商、互联网金融和互联网O2O创业新秀的不断进军，其赖以生存的售后维修利润也遭到了进一步的蚕食，4S店售后的“垄断”地位也已朝不保夕。

在汽车销量进入微增长常态化的现今，汽车金融将成为汽车企业翻身转型的一棵救命稻草。

2020年中国汽车金融市场规模将达2万亿，5成消费者“借钱”买车

从2009年开始，中国新车销量超过美国跃居世界首位，到2014年，中国汽车保有量突破了1.4亿台，但汽车金融等高附加值服务却相对低迷。

截至2014年，中国汽车金融市场规模超过6,500亿元，2012年至2014年复合增长率约为14%，金融渗透率仅为20%，而发达国家，这一数据高达50%。

随着80、90后逐渐成为消费市场主体，这一现象或将得到极大的改观。

数据表明，在未来五年内，将有近九成的80后消费者计划购买或者租赁汽车。而汽车金融，恰恰能够帮助这些经济能力暂时并不雄厚的消费群体以较低的成本达到目的。汽车金融产业将随着这一波消费群体变革大幅提升其渗透率。

德勤中国预测，到2020年，汽车金融将形成一个2万亿级别的市场规模，届时汽车金融的渗透率将超过50%，达到世界发达国家的平均水平。

从目前来看，汽车消费金融主要竞争者有银行、汽车金融公司、融资租赁公司、互联网金融公司和担保公司等，各有优劣势，纷纷布局并大力抢食2万亿的市场蛋糕。

从长远看，汽车金融将成为中国汽车市场新的增长引擎，并在中国汽车产业结构性调整中发挥关键作用。

“作为汽车产业价值链上最有价值和最富活力的一环，汽车金融服务将在加速行业转型、刺激汽车消费起到极大的推动作用，并帮助厂商在行业变革期提早占据利润制高点等。” 德勤中国汽车行业管理咨询总监章扬说。

融资租赁，一道不可忽略的风景

如果说汽车金融是行业未来的增长点，是转型升级的必经之路，那么，汽车融资租赁则是这道路上不可忽略的风景。

自2005年2月，商务部发布《外商投资租赁业务管理办法》以来，国家出台一系列政策来推动和规范融资租赁行业的发展。

近期，巨头企业开始纷纷出手布局汽车融资租赁市场。

2015年10月29日，广汇汽车披露定增预案，公司拟募集近80亿元的资金用于汽车融资租赁项目及偿还有息债务。

不足一个月，宝马公司也收购了中国先锋国际融资租赁公司，使宝马金融服务从目前已开展的融资业务进一步拓展到租赁业务。

不难看出，仍未进入成熟期的中国汽车融资租赁业务，已经成为兵家必争之地。

目前，国内融资租赁主要包括两种模式：

一是直租，也就是出租方先从厂商采购车辆，再出租给承租人，承租人按月偿付租金，租赁期末支付残值，车辆所有权从出租方转移给承租人。

另一种是售后回租，即承租人将自有车辆出售给租赁公司后再租回，按月支付租金，期末重新获得所有权。这种方式，对于承租人来讲，最大限度地提升了固定资产的灵活性，使得资金短期内的流动性得以增强。

业内人士介绍，汽车融资租赁灵活的模式和相对低廉的分期成本，能够惠及相当广泛的人群。

从目前市场来看，主要有商业银行系、专业租赁公司、整车厂系和经销商系等四大参与主体，各具特点，所属监管部门和享受的政策也不同。

但中国汽车融资租赁行业，目前仍处于发展初期，相比美国等成熟汽车市场还有很大的差距。

在美国，近5成消费者通过融资租赁的方式购车。但在中国，根据德勤对融资租赁渗透情况的调研，截至2014年底，国内乘用车融资租赁渗透率仅为2%。

换一种角度来讲，较低的渗透率也给行业提供了一个充足的上升空间。

无论地方政府还是企业，都希望借助这个机会抢滩登陆。当然，实现更高目标的前提是，还要在二手车评估体系、信用评估体系以及税收制度等方面进行完善。

汽车融资租赁行业实际上是汽车金融的一个缩影，发展空间广阔，行业巨头纷纷布局欲抢占先机都是其发展的利好，但如何利用政策红利打破现有壁垒，或许才是行业真正转型升级的风向标。