曾经，“借钱去消费”被认为是不切实际的想法，而如今，“花明天的钱，圆今天的梦”已经悄然变成一种时尚。

　　央行数据显示，截至2016年底，我国境内住户短期消费贷款余额高达49312.86亿元，同比增长20.3%，较2010年余额增长了4倍多。面对如此庞大的消费金融蓝海，传统银行、电商巨头、第三方支付公司纷纷涌入，凭借各自的优势吸引客户，切分巨额利益蛋糕。

　　引人关注的是，2017年9月，北京银监局对某银行系消费金融公司开出了天价罚单。至此，让人不得不反思，银行系消费金融公司应如何利用好现有优势，修炼内功，把握好风险关口？同时，面对敢于刺刀见红的产业系、电商系和互金系的挑战，银行系消费金融公司又应如何突围？

　　消费金融市场风起云涌

　　近几年，中国的消费金融增长态势迅猛。据TalkingData发布的《2017年消费金融行业发展报告》显示，2012年至2016年，我国消费信贷余额呈现不断上升的趋势，占贷款总额的比重也在不断提高。同时，消费信贷与GDP的比值亦不断提升，2016年，该比值突破30％，消费信贷对于经济发展的支持作用增强。

　　随着大众消费观念的升级，年轻群体借贷消费的意愿明显加强，加之移动互联网的助推，消费金融市场的巨大潜力正在被快速释放。招商银行相关负责人曾表示，预计到2020年消费金融规模将突破8万亿元，每年获客增长率超过20%。

　　“自2009年国务院开启消费金融市场改革以来，消费金融市场发展与消费金融公司的设立呈现多元化趋势。”中国人民大学国际货币所研究员李虹含告诉记者，截至2017年8月，持牌消费金融公司达22家，同时，互联网金融巨头的消费金融产品相继上线。目前持牌的22家消费金融公司中，银行系消费金融公司占到16家，苏宁金融、海尔属于实业派，蚂蚁花呗、京东白条、百度有钱等属于互联网金融消费平台。

　　记者调查发现，目前消费金融服务公司种类众多，除了商业银行以及获得牌照的消费金融公司外，还有电商、分期购物平台、第三方支付公司等，这些公司虽然未获得正式的牌照，但实质上从事与持牌消费金融公司同质的业务。这些企业在资质、客户基础、资金成本、风控成本、资源整合能力等方面存在较大差异，分别活跃在各自的优势细分领域，形成一种错位竞争的局势。

　　李虹含认为，在消费升级及经济新常态大背景下，消费金融业务将日益成为金融机构新的盈利与增长点，消费金融行业也将日臻成熟，牌照的价值将日益凸显。2017年全国金融工作会议中强调 “建设普惠金融体系”，银行系消费金融公司作为普惠金融的重要组成部分，未来将扮演更为重要的角色。

　　银行系面临风控挑战

　　从近期发布的2017年半年报看，多家银行系消费金融公司发展态势良好，盈利水平不断提升。

　　数据显示，上半年，中国银行控股的中银消费金融营业收入20亿元，净利润6.4亿元，同比增长190.9%；招商银行与中国联通共同组建的“招联消费金融”营业收入达22.97亿元，净利润5.41亿元；重庆银行参股的马上消费金融营业收入12.66亿元，净利润1.34亿元，首次破亿。

　　然而，近日北京银监局对某银行系消费金融公司的一纸罚单撕开了消费金融繁荣背后的风控问题。

　　2017年9月1日，北京银监局网站发布公告称，因贷款和同业业务等违规行为，对某银行系消费金融公司实施900万元的处罚，同时对该公司两名高管分别实施12年银行禁业和取消10年高管任职资格及两年禁业的处罚。

　　“从第一批消费金融牌照发放的时间来看，国内消费金融发展尚不足10年，与国外发达国家相比，国内消费金融风控尚处于初级阶段。”马上消费金融助理首席风控官杨明表示。

　　他认为，不少消费金融公司对风控的认识存在误区，把大数据或者大数据模型等同于风控。

　　“风控不仅是大数据模型，更应该是一个完整的闭环体系。”杨明说，大数据模型对于风控管理非常重要，但它只是其中一环。

　　为此，有业内人士建议，消费金融公司需要搭建一整套完整的风控体系，从贷前、贷中、贷后全面管理消费金融业务开展过程中遇到的各种风险。风控体系包括很多层面，如新产品上线的风险评估、渠道管理、反欺诈人工调查、操作风险管理、资产管理等。

　　发挥传统优势至关重要

　　现阶段对银行系消费金融公司来说，如何在风险可控的前提下，发挥自身优势，利用新技术、新方法、新手段满足消费金融小额分散的特点，是亟须研究和解决的问题。

　　“银行在发展消费金融业务方面应发挥发客户转化、资金稳定的优势。”李虹含告诉记者，一方面，银行系消费金融公司的存量客户多，而且可以方便地从银行原有客户中导入，具有其他机构无法比拟的先天优势；另一方面，银行系消费金融公司资金来源于银行，资金实力雄厚、资金来源稳定、资金成本低。银行可以通过这两个方面弥补自身在场景构建、客户体验方面的短板，扩大银行既有优势。

　　另外，业内专家表示，银行可充分汲取各互联网平台消费金融公司的经验，例如学习京东白条等电商平台的消费金融模式，即主要依托于自身的互联网平台，面向自营商品及开放电商平台商户的商品，提供分期购物及小额消费贷款服务的经验，提供便捷高效的审批流程和分期授信方式，改善用户体验。

　　“特别是消费金融公司资金来源受限，资产证券化成为其资金来源的重要入口，百度金融携手天风证券首单发行的区块链消费金融ABS产品‘百度—长安新生—天风2017年第一期资产支持专项计划’即将在上交所交易，在该项目中，百度金融作为技术服务商搭建了区块链服务端BaaS，使得各参与机构得以在链上参与ABS项目，至此，首单基于区块链技术的交易所ABS产品落地，其底层资产几乎均为消费金融公司的消费信贷资产。这种依托金融创新产品吸收各方资金的举措亦值得银行借鉴。”李虹含表示。