文‖工行上海市分行国际业务部副总经理 黄赟

　　6月18日，被视为上海自贸区金改基础工程的自由贸易账户（即FT账户）业务正式开张，包括工行上海分行、中行上海分行、建行上海分行、浦发上海分行、上海银行在内的5家银行，率先实现开立自由贸易账户的功能。

　　当天自贸区邮报即发布了一份《关于FT账户的8条实操问答》（回复数字“99”可见），通俗易通；今天送上的这篇问答属于专业版，希望相得益彰，对各位有所助益。

　　1、什么是上海自贸区分账核算单元？

　　答：分账核算单元是上海市金融机构为开展自贸试验区分账核算业务，在上海市一级机构内部建立的自由贸易专用账户核算体系（简称FTU-Free Trade Accounting Unit，亦即分账核算单元），并建立相应的机制实现与金融机构其他业务分开核算。目前，工行、中行等已实现分账核算的商业银行，都采用独立地区号的方式，来实现自贸区分账核算业务与传统业务的分账核算，并独立出具损益表、资金来源与应用表、各业务状况表。

　　根据央行要求，各商业银行还要聘请会计师事务所，对FTU的会计报表进行专门审计，每年3月前将上一年度的审计报告提交央行上海总部备案。

　　2、什么是自由贸易账户？

　　答：自由贸易账户（简称FTA，即FT账户）是金融机构根据客户需要，在上海自贸区分账核算单元开立的规则统一的本外币账户，属于人行账户体系的专用账户。根据央行要求，自由贸易账户的账号之前必须添加FT打头的三位英文字母作为前缀标识，并在资金的汇出、清算、兑换和汇入等各业务流程中全程体现该标识。

　　现阶段，自贸区内与境外企业客户只能开立人民币自由贸易账户，待试行6个月并进行评估后，适当时候推出外币自由贸易账户。

　　3、哪些主体可以申请开FT账户，在哪里可以开立？

　　答：自贸区内和境外五类主体可以根据央行规定，向分账核算单元申请开立自由贸易账户：

　　机构类：

　　——区内机构，包括上海自贸区内依法成立的法人和非法人企业，以及境外机构驻区内机构，账号前缀FTE，上海全市授权开办网点都可以开立。

　　——境外机构是指在境外（含港澳台）注册成立的法人和其他组织，账号前缀FTN，区内注册的授权开办网点才可以开立。

　　——同业机构是指已被央行验收通过的其他金融机构的分账核算单元以及境外金融机构，账号前缀FTU，上海全市授权开办网点都可以开立。

　　个人类：

　　——区内个人，是指在上海自贸区工作，并由其区内工作单位向中国税务机关代扣代缴一年以上所得税的中国公民，账号前缀FTI，上海全市授权开办网点都可以开立。

　　——区内境外个人是指持有境外身份证件、在试验区内工作一年以上、持有中国境内就业许可证的境外（含港澳台）自然人，账号前缀FTF，上海自贸区内注册的授权开办网点才可以开立。

　　4、FT账户的汇划规则？

　　答：（1）FT账户与境外账户、NRA、其他FT账户之间资金划转，凭收付款指令办理；

　　（2）FT账户与境内一般账户之间资金划转，应以人民币进行，并视同跨境处理，银行根据展业三原则落地进行真实性审核后办理；

　　（3）FT账户与同户名的一般账户之间的资金划转，限于：经常项下业务；偿还自身名下且存续期超过6个月的上海市金融机构发放的人民币贷款；新建投资、并购投资和增资等实业投资等，银行应对上述资金划转进行真实性审核。

　　5、FT账户可以开展哪些业务？

　　答：A、经常项下和直接投资项下的跨境资金结算或境内划转。

　　比如，工行6月18日为中海发展FT账户中的人民币资金，办理购汇，汇出到新加坡的一家公司账户中，用于支付经常项下的燃油款。

　　B、根据中国人民银行《关于金融支持中国(上海)自由贸易试验区建设的意见》第三部分所规定的投融资汇兑创新业务。

　　比如，6月18日启动仪式上，首个接入人行系统的非银行FTU——国际黄金交易中心，将来交易正式启动后，境外黄金交易参与者，可以通过FT账户，将境外资金直接用于国际黄金交易中心的投资和交易；又比如，区内机构FT账户将来可以办理境外融资、发债、担保等相关资本项下相关业务。

　　C、境外机构按照准入前国民待遇享受国内金融服务。

　　比如：境外某企业准备到中国投资创业，但还没有完全选定项目前，可以向在分账核算单元开立FTN账户，将境外资金汇入，享受国内居民企业同等的金融服务；

　　根据规定，现阶段自由贸易账户可以办理经常项下和直接投资项下的人民币资金结算，在对外支付中如需支付外币可以向FTU申请自由汇兑后直接汇出，汇兑成的外币资金暂不能进FT账户。

　　6、FT账户适用何种利率？

　　答：FT账户的利率定价参照现有上海自贸区外利率管理规定，存款方面：外汇资金不论大小额利率都不设限制，由各商业银行自主定价；人民币实行上限管理，各商业银行利率不能超过人行公布同期基准利率的110%。贷款方面：本外币都由各商业银行自主定价。

　　7、FT账户适用何种汇率？

　　答：根据政策，FT账户办理购汇汇出或结汇入账业务时，分账核算单元必须将由此形成的汇兑敞口，在区内或境外平盘对冲。由于目前区内既没有足够数量的交易参与者，也没有现成的平盘交易机制，且自贸区内代客交易具有一定的同质性，因此FT账户结售汇采用的汇率，主要是离岸市场上的人民币交易汇率，分账核算单元可以为客户向国际上主要人民币离岸市场上询价，获取最优汇率。

　　工行6月18日给中海发展办理的首单购汇业务，即在新加坡离岸市场上完成平盘对冲。

　　8、FT账户有哪些优势和限制？

　　答：优势：FT账户内的资金不占外债规模；已实现自由汇兑的项目项下可以自由汇兑，投融资汇兑创新业务形成的资金根据实际业务需要进行汇兑；实现本外币监管规则的统一。

　　限制：不得办理现金业务；首次同名账户划入资金，不得超过企业在该行4月末存款余额。

　　9、分账核算单元还可以提供哪些金融服务？

　　答：在试行阶段，根据人民银行“先本币、后外币”、“成熟一项、推出一项”的业务原则。金融机构分账核算单元目前可办理以下业务品种：

　　——为区内机构和境外机构开立人民币自由贸易账户，并提供存款、理财等账户服务；

　　——办理符合条件的自由贸易账户跨境结算和境内划转业务；

　　——办理经常项目和直接投资项下的自由兑换业务；

　　——办理FT账户下的人民币国际贸易融资业务；

　　——办理基于FT账户的信用证结算服务。

　　【来源：自贸区邮报】