访中国银行公司金融总部(国际结算)总经理程军

在国际业务这一领域中，中国银行一直扮演着领航者的角色。截至2013年9月末，中国银行集团国际结算量达到2.7万亿美元，继续保持全球领先；境内各分行的国际贸易结算量，基本上牢牢保持当地市场第一。中国银行集团累计办理跨境人民币结算业务2.67万亿元，同比增长56%，已经超过2012年全年的结算业务量。

没有金刚钻，不揽瓷器活。中行为何能够一直保持行业领先？从中国银行公司金融总部（国际结算）总经理程军对跨境人民币业务、信息技术等“细节”，以及供应链金融、交易银行业务等“大势”的宏观分析与阐述中，我们或许可以略知一二。

趋势大考 掘金供应链金融和交易银行

说起2014年中国银行业的贸易金融热点，供应链金融和交易银行业务正在发酵。

程军告诉记者，近年来中国银行大力发展供应链金融业务，结合供应链特点及客户的具体需求，综合运用各类公司金融产品，为众多供应链核心企业量身设计针对供应链全流程的综合服务方案，获得客户的高度认可。

以中国银行为某电子行业龙头企业设计的方案为例。随着近年来大企业金融“脱媒”进程的加快，该企业自身的融资需求不断减少，但迫切希望银行能够为其供应链中的上下游企业提供融资支持，以帮助其稳定供应、扩大销售。中国银行在了解其供应链运行模式及各环节的业务需求后，灵活运用贸易金融、票据等产品，为企业设计了涵盖上游采购及下游销售的全产业链供应链金融服务方案，同时采取批量授信的方式，加快了授信审批流程。

随着产业分工模式从企业内部分工向以外包为基础的供应链管理转变，现金管理正在不断向供应链金融靠拢，同时供应链金融也需要现金管理来实现对资金流的有效监控。如何将供应链金融与现金管理进行有机整合，成为国内外银行重点研究的课题。

根据客户个性化需求，中国银行将现金管理有机融入供应链金融整体解决方案，设计研发针对上游供应链的“供应商融资+现金管理”产品组合方案及针对下游供应链的“经销商融资+现金管理”产品组合方案，实现了企业账户归集管理与资金在银行体内的封闭运行，在核心行与成员行利益统一化的基础上，提升了为客户提供综合服务的能力。“未来中国银行会继续加强包括客户营销、产品运用、授信管理、电子化建设在内的符合供应链金融特点的业务体系建设，为客户提供全流程、定制化、全球化及电子化的供应链金融服务。”程军表示。

基于公司跨国交易模式和需求变化的驱动，交易银行业务也开始加速发展。随着跨国企业从简单的进出口发展到全球供应链融资、产业链分工、跨国公司及行业内部贸易等模式，银行也需要为企业提供包括国内和跨境支付结算、国际贸易风险缓解、现金管理、贸易融资、信托和证券等综合化的金融服务。“交易银行并不仅是对原有产品的简单组合，而是在原有产品基础上形成的新的理念与服务模式。”程军如是说。

创新谋变 网络金融激活贸金新革命

随着贸易金融与信息技术结合日趋紧密，中国银行则开始又一轮开疆拓土。

尽管信息技术的发展为贸易融资业务赋予了新的生命力，更为银行在客户服务、产品研发、营销拓展等方面带来新的契机，不过挑战也随之而来。因为信息技术这一变量的闯入，银行在贸易金融方面的竞争变得更加复杂和激烈，很多时候银行针对客户需求提供的IT解决方案和银行自身的科技实力成为了客户选择银行的关键因素。“所幸中行IT蓝图的成功实施以及多年来在科技方面的持续高投入，为这场旷日持久的信息化比拼做好了准备。”程军说。

市场在变化，服务也不得不“走心”。据了解，目前无论是传统的跨境汇款、信用证、保函等业务，还是应收账款、订单、货押等供应链融资新产品，中行均已完成电子渠道覆盖，具备了在线实时服务的能力；不仅提供基于浏览器的网银服务，还提供各类标准或订制接口，与具备条件的客户进行银企直联，在作业效率、客户体验、数据支持等方面全面提升服务水平。

“从已投产的在线项目来看，客户与银行两方面的反响都比较好，新客户、新需求也接踵而至。”程军表示，“在贸易金融与科技创新交汇融合的路上，从适应到引领是个分水岭，中行刚刚迈出了第一步，未来还有许多的工作和研究需要我们去做。”

以常规视角来分析贸易金融相关产品，创新主要集中在三个领域：一是利率汇率风险规避产品，主要由于未来几年随着境内人民币利率市场的稳步推进，企业对利率汇率风险规避的产品将有急切需求；二是跨市场投资理财产品，境内银行可为企业制定全球化的贸易金融服务方案，帮助企业在跨时区、跨国家、跨币种的维度上更好地匹配物流和资金流；三是资产证券化产品，随着新巴塞尔协议的逐步实施，贸易融资资产这类投资形式最终可能催生一个庞大的投资市场。

在程军看来，随着中国在全球经济贸易和金融领域地位的不断提升，特别是人民币国际化步伐的加快和资本项目管制的放松，与实体经济紧密联系的贸易金融可以作为金融创新的试验田。

再度腾飞 金改提速下的机遇猜想

2013年，中国金融改革的步伐明显加快。不仅取消贷款利率下限、取消票据贴现利率管制、扩大人民币汇率浮动区间等一系列金融改革政策出台，刚刚结束的十八届三中全会也对金融改革做出了规划，包括推动资本市场双向开放、有序提高跨境资本和金融交易可兑换程度，建立健全宏观审慎管理框架下的外债和资本流动管理体系，加快实现人民币资本项目可兑换等。

在程军看来，这些举措释放出全面深化改革信号的同时，也为贸易金融业务的创新和发展带来了广阔的机遇。

以上海自贸区为例。随着自贸区各项政策的出台，新型贸易方式将不断涌现，离岸金融市场也将取得长足发展，全球供应链金融和跨境人民币业务的发展前景也会愈加广阔，同时推动中行加强与航运物流企业业务合作，开展产品创新。除此以外，利率和汇率的变动将为贸易金融组合产品创新和综合方案设计带来更多选择机遇，加快人民币资本项目可兑换也可带来新的产品创新机遇等。

程军还表示，作为未来我国商业银行的业务重点，贸易金融或将改变和优化商业银行的战略规划方向，并主导银行业产品和服务创新的方向。“在《银行家》杂志2012年评出的全球1000家大银行中，四大行位列前十，但在海外市场的资产规模、机构数量、客户基础、服务能力方面与国际一流银行仍有显著差距，”程军说，“随着未来中国银行业贸易金融业务的拓展和国际竞争力的提升，必然要求中资银行国际化步伐的加快推进。”

除此以外，银行还要致力于推动实现重点领域的产品创新，尤其是大宗商品交易服务、离岸人民币市场产品和与第三方支付平台合作的贸易金融产品三个领域，同时深刻变革商业银行内部管理体制，程军对记者进一步表示。

新时代已经拉开了序幕。中国银行给世界的观感，显然已不是体量可观的庞然大物，更是以自身核心价值观深刻影响世界的一面旗帜。贸易金融作为中国银行的核心业务与拳头产品，是中国银行的“金字招牌”，更是中国连接世界经济的重要桥梁。雄关漫道真如铁，而今迈步从头越，站在2014年的新起点，中国银行贸易金融将在更加宽广的世界经济舞台续写新的传奇。

本文刊登于《贸易金融》杂志2013年12月刊