最近一段时间，中国电商界大佬纷纷试水银行业。本报制图

　　“中国金融业需要搅局者进入。”阿里巴巴集团董事局主席马云在今年的上海首届外滩国际金融峰会上曾如是宣称。

　　想成为“搅局者”的不只是阿里巴巴，近期，随着银监会的政策放行，国内各路民间资本对涉足金融业、成立民营银行均跃跃欲试，尤其是以阿里巴巴、苏宁、腾讯等为首的多家知名电商企业，更是争先恐后，暗自绸缪。

　　面对金融市场来势汹汹的这群“互联网新贵”，业界一片惊呼，“银行业门口来了群‘野蛮人’。”

　　电商想做银行的事

　　在国内，互联网厂商进军金融业，阿里巴巴可谓首个“吃螃蟹者”。从起初推出支付宝解决网民购物时所面临的在线支付难题开始，阿里巴巴在金融业的尝试就没有停止。目前，马云的金融触角已经覆盖支付、小贷、担保、保险、基金等各个领域。

　　今年6月中旬，阿里联手天弘基金合作推出余额宝产品。由于余额宝独具的实时支付功能，使其对储蓄存款有了更强的替代性，让守着一亩三分地的金融业人士感叹，“原来货币基金也可以这么卖”。余额宝也由此被视为银行理财产品最直接的竞争者。

　　近日，阿里巴巴又宣布将出资11.8亿元入股天弘基金。最近几个月内市场上曾传闻，称阿里巴巴与央行相关部门进行过接触，并商讨成立一家网络银行，只是掌握审批权的银监会对此还没有明确表态。

　　对此传闻阿里巴巴方面目前均持否认态度。不过，中国电子商务研究中心主任曹磊认为，阿里一直想要攻下互联网金融，先是成立了主攻小微企业贷款的阿里小贷，再是成立主攻线上虚拟财产保险的众安在线，现在是从事基金业务的天弘基金，“民营银行的申请热潮想必阿里也不会放过，在沿着这一路径的布局中，这明显是要成为金融控股集团的节奏”。

　　同样觊觎着银行业“蛋糕”的不只是阿里。苏宁、京东两大电商巨头也同时发出了银行牌照的申请。今年8月21日苏宁云商宣布设立苏宁银行，成为国内A股首家宣布试水民营银行的上市公司。目前“苏宁银行”名称已获工商总局核准。对于苏宁取得民营银行的“入场券”，圆石金融研究院表示，苏宁总资产761.62亿元的“硬性条件”符合境内非金融机构作为中资商业银行法人机构发起人的条件。

　　京东商城在进军金融市场的赛道上同样是快马加鞭。目前京东拟在上海设立的小额贷款公司，已经通过上海市金融办的审批，后续流程正在办理。从去年开始，京东就和多家银行合作启动供应链金融业务，已累计向合作伙伴提供数十亿元的贷款。

　　除此之外，腾讯也被媒体报道称加入了民营银行申办热潮，正在积极申请民营银行牌照，已获得省级政府同意，并上报银监会。但腾讯在港交所发布公告称，公司目前没有自行直接申请银行牌照的打算。马化腾近日表示，腾讯不是民营银行的主导方，只会用合作入股的方式进入银行业。

　　做的是传统银行“不愿做的事”

　　在网上卖东西的电商网站何以会一窝蜂地涌到银行业门口“抢生意”？

　　全国人大财经委员会副主任委员吴晓灵日前表示，这股热潮的政策背景是，今年6月份，李克强总理在国务院常务会议上，提出“鼓励民间资本参与金融机构重组改造，探索设立民间资本发起的自担风险的民营银行和金融租赁公司、消费金融公司等。”

　　除去金融进一步开放和利率市场化的临近之外，众多企业申请民营银行的热情还出于其他多方面考虑。首先，银行远超实体经济的丰厚利润让人心动。今年上半年我国商业银行累计实现净利润7531亿元，比去年同期增加915亿元。其次，民企长期以来受国有商业银行的融资“歧视”，希望自己办的银行能解决相关行业融资难题；另外，由于互联网和第三方支付技术的发展，为民营企业带来发展新金融模式的可能。

　　中国电子商务研究中心分析师莫岱青在接受记者采访时表示，电商做银行，除了赢政策红利、收入名声外，更重要的是能够通过拓展银行业务来构建“生态圈”。以阿里为例，大量的小微企业基于阿里的平台生存，而银行服务本来就是生态中一个基础服务，为平台上的小微企业提供银行服务，能够进一步增强其对阿里的依赖。

　　一方面，电商经过数十年的经营已将大量供销商和消费者的数据集中在其手中，这使得电商涉水金融业务顺理成章。另一方面，电商集中了大量对小额贷款需求强劲的中小企业，这些企业一旦失去活力，对电商平台而言，其业务增长、产品创新、商业模式改进便将受到影响，但是在传统金融体系的格局下，银行业通常很难满足这些贷款需求。

　　“大银行遵循二八规划，对中小企业和消费者缺乏特殊关注。”莫岱青称，2012年只有8%的小微企业通过银行获得了贷款，这就给了互联网公司开展金融服务的空间。而且，电商做银行主要是做传统银行“不愿做的事”。如阿里金融发放贷款不需要企业提交任何担保和抵押，只会对企业的一些交易数据、信用数据进行征集，给出信用评级，然后决定授信额度。

　　冲击力已波及传统银行业

　　在莫岱青看来，当面对传统商业银行时，个人客户其实没有议价能力，除了房贷，车贷，信用卡之外，银行对个人客户而言更多是安全属性。而电商所提供的类银行服务更贴合个人客户，如个人理财、家庭理财等。很显然，互联网金融的异军突起，不可避免地给传统银行业构成冲击和挑战。

　　阿里金融不久前举行的一场融资活动让业界吃惊：1.8 万家淘宝小卖家，2个小时内，分享了阿里小微信贷的3亿元淘宝信用贷款。与传统银行贷款不同，该次所有贷款均在互联网上完成，没有任何信贷人员或是中介人员的介入，没有任何一家小卖家提供担保、抵押，所有的小卖家获贷凭借的都是自身信用。

　　据业内人士介绍，互联网公司尤其是电商涉足金融业最大优势是对交易数据的掌控和运用。电商公司对卖家进行定量分析，通过对卖家信用、仓储物流的监控，可以及时了解货物的动向和卖家的偿还能力，从而为其提供了另外一种风险控制模式。电商进入金融业的寓意只在于较高的效率和良好的用户体验给金融带来的改变。

　　电商做银行，将有助于加速银行业变革。光大银行资产管理部总经理张旭阳表示：“互联网金融进一步发展的话，完全就是纯脱媒（一般指在金融管制的情况下，资金供给绕开商业银行体系，直接输送给需求方和融资者，编者注），对银行固有的存贷汇的模式是一个不小的冲击，银行应该深刻体会到转型的必要性了。”

　　而针对互联网金融给传统银行业带来的冲击，交通银行副行长兼首席信息官侯维栋在今年的陆家嘴金融论坛上指出，银行所面临的冲击主要包括三个方面。首先是对商业银行业务的冲击。相当一部分互联网企业从非金融领域不断向金融领域渗透，无论是第三方支付，还是类似于P2P（个人对个人）贷款融资平台，都对银行传统存贷业务带来不同影响。其次，现在通过互联网交易的电商，既存在着金融脱媒，也隔绝了客户与银行的联系。这对银行和客户的基础联系产生了一定冲击。另外，虽然互联网行业目前还不能从根本上撼动商业银行地位，但是在人们的观念和舆论上形成了非常大的影响力，致使人们对金融产品和服务提出新要求，这给商业银行也会带来冲击。

　　仍待告别“野蛮生长”

　　电商跨界设立银行，给传统银行业带来巨大的“鲶鱼效应”。业界预测，互联网金融将是大势所趋，但网络银行本质上仍是银行，因此就需要遵守银行业的“游戏规则”，而不能一味地“野蛮生长”。

　　中国工商银行原行长杨凯生近日撰文指出，面对互联网金融的挑战，断言银行已经过气的结论是站不住脚的。而为了金融系统的安全稳定，需要从现在起就重视互联网金融的外部监管和行业自律，不能听任其不受约束地“野蛮生长”。

　　在专家看来，电商网站进军银行业，其实银行业本身也早已是一片“红海”。在竞争激烈的市承，新建民营银行也将面临诸多挑战。首先是争夺存款市场信誉的挑战，其次是单一银行服务功能有限的挑战等。

　　有业内人士表示，即使阿里获准开办网络银行，在资本金有限的情况下，受制于资本充足率，短期内能吸纳的资金和大银行根本没法比。同时，如果阿里开了网络银行，将会被纳入银行监管规则，这意味着对阿里金融业务的监管“只会更严”。

　　“在互联网时代，任何创新都会形成蝴蝶效应。当阿里巴巴集团、苏宁云商、京东商城等在小贷方面顺利营运时，其他电商也会考虑发展金融。”莫岱青认为，各种电商形式的金融服务未来必定会形成一种竞争，消费者则是最大受益者。

　　与此同时，传统银行业面对电商侵袭也会做出反击。银行也将发展电子商务业务，一方面稳固自身在金融行业的地位，另一方面也将利用电商平台获取客户信息，通过数据挖掘技术从客户信息中发掘商机。

　　“电商银行化和银行电商化是互联网金融环境下的产物。在两者跨平台发展中，各自所擅长的领域不同。”莫岱青向记者表示，或许在未来的某一天，电商和银行会重新审视对方价值，并达成共识，从而使电商和银行更好地合作，更好地发挥自身功能。 记者 高少华 王涛