银行：被革命，或革自己的命

     很多银行家都说，银行业未来的挑战来自“金融脱媒”。然而，当可以想见的变局还未来临时，银行业所具有的“媒”功能和地位正受到新的挑战。

    “我们一直害怕股权市场、债券市场分我们的利，而猛回头发现，最让人担忧的是那些熟悉互联网的大佬们，他们玩的是‘蚕食’，是真正的敌人。”一位资深银行家告诉《中国经济周刊》。

    3月7日，阿里巴巴集团董事局主席马云发内部邮件，任命彭蕾为阿里小微金融服务集团（筹）首席执行官（CEO），直接负责阿里系所有金融业务。

    拿马云自己的话说，这是一场“金融的革命”。

 

    小微贷款，银行不做阿里做

    “银行解决不了也不愿意解决的问题，阿里帮我解决了。”苏喜庆是一家从事节庆工艺品加工的外贸公司老板，他告诉《中国经济周刊》：“我们属于典型的小微企业，年不足9000万的营收，很多家银行觉得我们规模太小，风险太大，不愿意给我们贷款。”

    传统银行这一看法并不是没有道理。交通银行首席经济学家连平向《中国经济周刊》表示，小微企业规模小，往往很脆弱，外部环境一调整很多小微企业就扛不住了，留给银行的却是逾期贷款和不良贷款的风险。“我们发现，中小企业贷款比较多的股份制商业银行和城商行受到此类企业不良贷款的拖累占到了60%以上。”

    为什么传统银行视为风险的小微贷款，阿里巴巴却愿意去做呢？实际上，传统银行的信贷发放主要依靠的是人，即便通过所谓“供应链金融”的支持，人依然是放贷风险中最不可测的因素。相比而言，阿里金融系依靠的是对于企业信用的积累和资金链数据的全监控。从诚信通到网络联保贷款，再到阿里小贷，信用的积累使得向小微企业放贷的风险大大降低。

    今年3月初，筹备中的阿里小微金融服务集团正式在广东省推出“阿里信用贷款”产品。此前，阿里金融系已经获得了浙江小额贷款公司和重庆小额贷款公司的牌照，并获得跨区经营资质。

    据阿里金融事业群总裁胡晓明透露，到目前为止，阿里金融的信用贷款业务已经为22万家小微企业提供服务，户均贷款6万多元。

 

    方便快捷抢走个人客户

    如果说传统银行的中小微企业的贷款业务正在遭受互联网金融企业“蚕食”的话，个人客户的流失更是让传统银行感到无比头疼。

    谭薇，一家中国区总部位于上海的某跨国公司高级白领，工作之余还是一位网络达人，她告诉《中国经济周刊》，在她日常生活中绝大部分的支付都是通过支付宝完成的。更为重要的是，支付宝已经成为各种银行卡的集合器和日常开支记账工具，以及收支账目的分析工具。

    记者做过一个试验，如果在支付宝和某银行绑定了快捷支付方式的情况下，完成小额支付的时间小于10秒，而通过传统银行的移动支付或网上银行支付的话，则需要30秒到1分钟不等。

    “还记得几年前，支付宝找我们银行谈合作时，我们的态度还不是很积极。如今如果有哪家银行还无法绑定像支付宝、财付通这样的第三方支付平台的话，客户都会抱怨不方便而不愿意在你这里开卡甚至离你而去。”一位曾参与和支付宝合作谈判的银行中层负责人这样告诉《中国经济周刊》。

    从世界范围来看，传统银行个人业务利润来源主要是三部分：抵押贷款（房贷、车贷为主）、消费贷款、信用卡业务。目前，除了抵押贷款之外的两个业务领域，支付宝和财付通都已经开始进入。阿里巴巴方面表示，今年4月将推出一项名为“信用支付”的金融服务产品，实际功能将对传统银行的个人消费贷款和信用卡业务形成实际的冲击。

    相比马云，马化腾看似是一个后来者，既没有在小额信贷拿到牌照，也没有明确推出类似的“信用支付”业务。但是腾讯旗下财付通却有着另一招必杀技——国际卡业务。

    张慧，一位骨灰级网购达人，全球海淘商品是她的生活方式。她告诉《中国经济周刊》：“你可以看到很多海淘教程中，把你必须要有一张银联Visa或银联Master国际信用卡作为海淘前提条件，现在来看显然是落伍了。”

    去年11月，财付通与美国运通共同宣布“财付通美国运通国际账号”正式上线。这意味着，在财付通开通境外支付功能，便会得到一张“虚拟”的美国运通卡。例如在美国亚马逊购买美元商品，只要财付通有足额人民币便能够使用这张“虚拟”美国运通卡进行消费，所需要支付的美元货币兑换费只有0.7%。

 

    “革自己的命”

    去年，有一桩事颇让金融界和互联网业玩味。马云、马化腾、马明哲——“三马”卖保险。今年2月28日，中国保监会批复“三马”筹建的众安在线财产保险股份有限公司。批复指明，“业务范围限于互联网相关的财产保险业务，不设分支机构”，并提及“进行专业网络财产保险公司试点”。

    “从新公司的名字就能够看出‘众安在线’有众志成城的意思，但从骨子里看，传统金融业和互联网公司的结合却还是有些貌合神离，因为大家都知道，未来传统金融业将受到新金融的巨大挑战。”平安集团内部的一位中层负责人告诉《中国经济周刊》。

    马明哲掌管的中国平安集团被业内视为国内综合金融和交叉销售的典型。自收购深发展变身平安银行之后，“一个客户、一个账户、多个产品”集团战略规划得以深化。然而，正当集团业务整合蒸蒸日上之际，马明哲却感到了传统金融业的危机：“作为传统金融业，平安未来最大的竞争对手，不是其他传统金融企业，而是现代科技行业。我们现在所面临的，是一场现代科技与传统金融业之间的竞赛，谁跑得快谁就赢。我们必须敢于自我否定，勇于‘革自己的命’。”

    马明哲一直在尝试颠覆传统金融业，尝试金融和互联网结合，集团旗下的陆金所就是一个典型的例子。陆金所把自身定位于网络投融资平台。陆金所的董事长计葵生告诉《中国经济周刊》：“从世界范围来看，很少有一个互联网公司是有金融背景的，而我们希望能够依托于平安的这一平台，通过把金融和互联网的融合让投资方和融资方找到自己所要的东西。”

 

    互联网金融亟需官方规范

    互联网金融企业的生态系统正在形成，有以阿里系为代表进行小额信贷和信贷支付的企业，也有以陆金所为代表的P2P企业，以汇付天下为代表的第三方支付企业。众安在线成为首家获批的纯互联网财产保险公司，说明互联网金融的领域正在深化。然而截至目前，官方仍然没有对互联网金融企业的数量进行统计。

    盈利模式方面，阿里金融系已比较成熟。以阿里小贷为例，其贷款对象要求是阿里巴巴的B2B付费商户，贷款业务的拓展势必会对拓展商户产生正面影响，另一方面，由于基于大数据的信用支持，阿里小贷省去了大量对于贷款商户资质审核的成本，使其放贷的年化利率低于市场平均的20%，只有18%。由于贷款数量庞大，这使得阿里金融每一天小贷利息就超过了百万。

    不过，交银施罗德基金公司副总经理谢卫认为，网络借贷平台等互联网金融存在立法滞后及监管不到位等问题，建议结合互联网金融发展的新情况，加快互联网金融相关法律法规体系建设。记者 谈佳隆