上周五美国公布的非农报告显示，9月份非农就业人数增幅基本符合预期，但当月失业率却进一步滑落，一举跌破8.0%大关。其中，美国9月非农就业人数增长11.4万人，预期增长12.0万人；8月非农就业人数修正后为增长14.2万人，初值为增长9.6万人，上修幅度将近50%。与此同时，当月美国失业率迅速回落至7.8%，远低于预期水平的8.2%，8月失业率为8.1%，数据未经修正，美国9月失业率创下2009年1月来最低。

　　[汇评]

　　上周的外汇市场，美元保持于低位运行，虽有反弹仍偏弱，但周五公布的非农就业数据进一步下滑，显示出整体经济正在持续复苏，具体来分析：

　　1.上周五美国公布的非农报告显示，9月份非农就业人数增幅基本符合预期，但当月失业率却进一步滑落，一举跌破8.0%大关。其中，美国9月非农就业人数增长11.4万人，预期增长12.0万人；8月非农就业人数修正后为增长14.2万人，初值为增长9.6万人，上修幅度将近50%。与此同时，当月美国失业率迅速回落至7.8%，远低于预期水平的8.2%，8月失业率为8.1%，数据未经修正，美国9月失业率创下2009年1月来最低。

　　2.上周五美国财政部官员表示，在处理区域内危机方面，欧洲处于更有利的地位。该官员称，其相信欧洲已经创造出使欧元区更强大的工具，欧元区国家能否持续从市场融资至关重要，并且愿意看到欧洲继续努力解决财政问题并向银行业联盟迈进。其表示，本周在东京召开的七国集团(G7)会议的关注焦点是，主要经济体能采取何种举措支持经济增长。至于美国经济形势，其指出，美国就业数据已显示复苏获得动力，希望继续看到美国经济复苏积聚动能，民间行业表现强劲。

　　3.上周五由德国经济研究所(Ifo)、法国统计局(Insee)、意大利统计局(Istat)组成的欧洲三大统计机构，宣布对欧元区第三季度经济增长预期进行下行，并预计该地区第四季度经济料仍处于萎缩状态。三大统计机构公布的预期数据显示，欧元区第三季度国内生产总值(GDP)料将萎缩0.2%，7月预计为萎缩0.1%，另预计欧元区第四季度GDP将萎缩0.1%。为此，三大统计机构认为，信贷状况吃紧将拖累未来几个季度的投资。通胀方面，三大统计机构预计第三季度末欧元区通胀率2.7%，高于7月份的2.0%，预计第四季度末欧元区通胀率2.3%，明年一季度末为2.0%。

　　从整体走势来看，美元指数上周在冲击22日均线后失败，并回落于10日均线下方，整体处于中线低位运行，建议观望为主。

　　欧元方面：欧元在22日均线获利强支撑反弹，即1.292水平，KDJ指标呈向上发散，建议持有在1.30附近买入的欧元，预计周一欧元波幅在1.30-1.312之间。

　　日元方面：日元保持于63日均线上下波动，MACD日图中快慢线呈缠绕平行，建议谨慎持有，预计周一日元波幅在78.2-79之间。

　　英镑方面：英镑短线呈震荡向下，10日均线已向下穿越22日均线，建议逢高在1.618附近看空英镑为主，预计周一英镑波幅在1.608-1.618之间。

　　澳元方面：澳元继续走低，已跌破9月初以来的低点1.0164，MACD日图呈向下趋势，建议关注前期低点表现，预计周一澳元波幅在1.01-1.022之间。

　　瑞郎方面：瑞郎维持于高位窄幅整理，22日均线继续呈上扬，且10日均线有调头向上迹象，建议谨慎持有，预计周一瑞郎波幅在0.923-0.933之间。

　　加元方面：加元一度大幅回落于0.986附近，后大幅震荡向上，下降通道的阻力线，建议持有为主，预计周一加元波幅在0.973-0.983之间。

　　[金?银?油评]

　　上周现货黄金保持于高位整理，周五小幅回落，主要是因为9月美国失业率意外挫至7.8%的近4年低位，成为美国就业市场获得复苏动能的有力佐证，而9月非农就业报告也令投资者对美联储推出更多宽松货币政策的预期降温，令黄金受挫。同时，日本央行宣布维持利率在0-0.1%不变，没有新的货币宽松措施推出。原油方面，上周呈震荡向下，周五下跌明显，原因是市场对欧洲乃至全球经济形势的担忧不减，以及欧债危机不确定性仍存对油价构成更大压力。比如，西班牙加那利群岛向该国中央政府寻求7.57亿欧元(约合9.89亿美元)救助资金，以偿还该地区的债务并填补赤字，成为第6个寻求中央政府救助的自治区；以及IMF调降2012年经济增长预期至3.3%，此前预期为3.4%；IMF还将2013年经济增长预期调降至3.6%，此前预期为3.9%。

　　从技术图形上来分析，现货黄金缓慢向下，上周五回落于10日均线支撑，指标有“顶背离”现象，建议谨慎持有，或逢高减少多头持有，预计周一现货黄金波幅在1764-1792美元/盎司之间；现货白银已回落至22日均线，且10日均线有向下穿越22日均线风险出现，建议高在35美元/盎司附近看空为主，预计周一现货白银波幅在34-35美元/盎司之间；国际原油反弹受压于5日均线下方，且多条均线呈向下趋势，建议逢高在91美元/桶附近看空为主，预计周一国际原油波幅在87.7-92.2美元/桶之间。