区域性信贷风险受关注

　　银监会8月15日公布的数据显示：商业银行二季度不良贷款余额较上季末增长182亿元，达4564亿元，连续3个季度上升。其中，股份制商业银行不良贷款余额657亿元，不良率0.7%，较一季度末上升了10个基点。这一情况已在最先披露半年报的四家股份制银行中得到印证。

　　从华夏银行（600015）、兴业银行（601166）、浦发银行（600000）和平安银行（000001）刚刚发布的半年报来看，不良贷款余额普遍出现上升趋势，不良率方面有升有降，虽资产质量总体保持稳定和可控，但市场对此的担忧情绪并没有因此减弱。特别是温州等地不良贷款飙升导致的区域性信贷风险，成为各方关注的焦点。

　　截至6月30日，华夏银行不良贷款余额56.84亿元，比年初增加0.84亿元；不良贷款率0.85%，比年初下降0.07个百分点；兴业银行不良贷款余额42.12亿元，较期初增加4.97亿元；不良贷款比率0.40%，较期初略增0.02个百分点；浦发银行不良贷款余额76.87亿元，比年初增加18.6亿元，不良率0.53%，比2011年末上升了0.09个百分点；平安银行不良贷款余额49.71亿元，比年初增加16.77亿元，不良率0.73%，较年初上升0.2个百分点。

　　从上述4家银行的情况看，平安、浦发的不良贷款余额出现明显上升，其他两家不良贷款余额及不良率上升幅度较小或者基本属于正常范围。

　　“经济下行期，不良贷款上升主要是受企业还债能力下降影响，属于正常现象，需要防范的是不良贷款的集中爆发。此前，银行内部和监管机构一直担心的是地方融资平台贷款风险的问题，现在看，这部分贷款情况目前比较乐观。”某股份制银行高层表示。

　　2009年经济刺激政策下银行发放的地方融资贷款大多是3年期，今年恰好是兑付时间。从中报披露情况看，这部分贷款情况稳定。中报显示：截至2012年6月30日，平安银行政府融资平台贷款余额436.23亿元，比年初减少73.13亿元，减幅14.36%，占各项贷款余额的比例为6.39%，平台贷款质量良好，目前无不良贷款。浦发银行表示，报告期内公司政府融资平台贷款业务整体运行稳定，风险可控，完全符合监管要求。华夏、兴业也在中报中列举了大量针对平台贷款的风险管理措施。

　　尽管此前备受关注的地方融资平台贷款目前情况尚好，但4家银行不良贷款余额依然出现上升，并呈现出明显的行业和区域集中特性。

　　华夏银行中报中披露的不良率行业排名为：教育2.84%、制造业1.37%、批发和零售业1.24%、房地产业1.22%；平安银行主要集中在制造业和商业；浦发银行制造业贷款的不良率高达1.2%；兴业银行的贷款不良率较高，行业分别是计算机服务、制造业、零售业。其中，教育和计算机服务业在各行贷款总额中占比较小，计算机服务业在兴业银行贷款中占比仅0.62%，即使出现高不良率对总体不良率影响也较小。因此，从分行业分析看，各行不良贷款主要集中在制造业和批发零售业。这与此前各行普遍判断的欧债危机和经济下行带来的企业还债能力下降相符合。

　　此外，在房地产业贷款方面，华夏银行披露的房地产贷款不良率为1.22%，兴业银行为0.09%，浦发银行为0.15%，平安银行为0.06%。总体情况也属于稳定可控的范围。

　　从贷款区域情况看，4家银行中，平安银行、浦发银行专门在半年报中提到温州贷款的情况对银行整体不良率的影响。平安银行表示，

　　2012年上半年该行新增不良贷款主要集中在华东区，其中又以温州分行为主，其期末不良贷款余额占全行不良贷款余额的27.61%。浦发银行也表示，该行新增不良贷款主要集中在温州和杭州两地。

　　值得关注的是，我国经济调整还将持续一段时间，不论温州当地监管机构还是其他机构都对未来温州整体不良贷款情况不乐观，多家机构认为温州银行业贷款不良率还将继续上升，并保持高位。记者此前也从温州当地了解到，“联保联贷”类贷款产生的不良情况比较普遍，且不易处置。

　　此外，随着利率市场化的推进，银行盈利能力进一步承压。虽然从中报情况看，银行业整体盈利增长依然强劲，但如果不良贷款继续恶化，为消化这些不良贷款，还将继续挤占银行利润。平安银行董事长肖遂宁表示：“现在银行面临的情况是不得不调整，不能不调整，想不调整都不行的局面。”

　　从长期看，应对经济增速放缓以及企业不良贷款上升，还是要推进商业银行转型。“当前对于银行来说，在转型的过程中要更加关注风险问题。”某股份制银行高层表示。而从短期看，各银行已经采取多项措施，应对不良贷款的上升。浦发银行表示，为控制和化解不良贷款，制定各项信贷政策，调整信贷结构，对行业投向、区域投向、客户及产品政策投向以及风险偏好提出组合管理要求；同时，运用客户风险预警系统，严格贷后检查制度，尽早识别、控制和化解风险；此外，全面开展风险排查，加大对潜在风险的排查监控力度；并继续积极有效地通过多种途径和措施处置不良资产。