深圳地区中小企业群体成长迅速，对经济发展的贡献度日益提升，但议价能力弱、资金回收期长、融资难等问题也随之逾益凸显。特别是2011年以来，国内外经济、金融形势不容乐观，广大中小企业贷款难的局面更趋严峻。

　　作为一家专注从事批发业务的银行，国家开发银行没有因为自身的“大”规模而忽略“小”业务，扶持中小企业成长壮大一直被其视为整体发展战略中不可或缺的重要一环。

　　记者从国开行深圳市分行采访获悉，早在2004年下半年，国开行就选择了中小企业担保中心、高新投、中科智等专业担保公司作为首批担保平台开展中小企业贷款合作，现已陆续扩大到11家融资性担保公司，担保贷款的余额达10亿元。尽管如此，国开行看到，近年来该这些平台受制于授信额度有限的瓶颈，且面临各银行纷纷发力中小企业金融业务领域的激烈竞争，而采用直贷模式开展做中小企业贷款，又受到国开行人员规模等因素的制约。面临新形势和新任务，国开行深圳市分行亟待建立新的中小企业贷款平台。

　　寻找破解中小企业贷款难题新思路

　　创新的突破口在哪里？深入调研发现，近年来，国际上大企业的产业组织主流模式正悄然发生变化，由纵向一体化向供应链发展。大企业专注于品牌提升，而将生产、流通、销售中低附加值环节外包给中小企业，以此形成稳定交易和利益共享的供应链体系。在此背景下，供应链金融产品作为银行的一种新的金融服务应运而生，供应链融资为中小企业融资瓶颈提供了解决方案，降低了供应链的整体融资成本，提供了一个稳定服务客户的新渠道。

　　据此，如何依托核心客户的信用及与国开行的战略合作关系，利用供应链融资的原理，为核心客户大量上下游中小企业提供融资，成为破解中小企业贷款业务发展难题的新思路。

　　创新供应链融资新模式

　　比亚迪公司是国开行深圳市分行重要的核心客户，其主要业务为电池、手机零部件和汽车，是一家典型的大型生产企业。基于国开行深圳市分行与比亚迪良好的合作关系，比亚迪积极帮助国开行向其供应商推广供应链融资产品，并在业务流程上给予极大的配合和支持。

　　2010年，国开行深圳市分行利用供应链融资的一般原理，以核心客户为依托，创新上游中小企业的供应链融资模式并设计了首个供应链融资产品——应收账款池质押融资产品，以供应链融资中最成熟的阶段，即核心客户确认应收账款后至供应商收到核心客户的银票银行承兑汇票的时间段为基础，组建供应商的应收账款池并提供质押担保，创新了供应链应收账款池融资的综合解决方案。同年，国开行深圳市分行向比亚迪供应商深圳市缘子投资有限公司提供3000万元循环短贷，目前贷款运作情况良好。

　　与比亚迪的成功合作，为国开行深圳市分行开启了一片业务发展的新蓝海。据悉，为扩大上述金融创新成果的运用，国开行深圳市分行成立了供应链业务工作小组，加大业务推进力度，力争获得更多核心客户的支持，开发其上下游的中小企业，不断创新和丰富供应链融资产品。该行将创新成果推向更多企业，并根据它们自身的特点灵活实施。

　　怡亚通供应链股份有限公司是国内著名的供应链服务商。2010年，国开行深圳市分行与怡亚通下属的深圳市宇商小额贷款有限公司搭建合作平台，构建了以贷款债权转让为特点的创新型供应链融资模式。截至2011年底，国开行深圳市分行为怡亚通供应链上的中小企业发放此类贷款累计1.1亿元，目前本息回收正常。

　　在以上多起成功案例中，可以看到国开行深圳市分行在中小企业贷款项目评审以及风险控制方面进行了许多务实的创新。核心理念是不再把中小企业作为孤立的个体看待，而是将其视为核心企业供应链上的一环，不仅考察企业本身，更要考虑它的上下游关系和交易细节，强调对供应链交易关系考察和动态评估。评审方法创新，评审时更看重供应商与核心企业之间的真实贸易背景，而不是供应商本身的资产情况；引入核心客户的信用作为控制授信风险的辅助手段，强调还款来源的自偿性。风险控制方式创新，以监控的动态应收账款池作为质物提供担保，或者采取债权转让、风险担保等模式。