来源：格上研究中心

排名标准：

1. 股票策略：私募管理人需在基金业协会有备案数据，且股票策略管理规模超过10亿元，采用该私募管理人旗下股票型产品平均收益进行排名。

2. 债券策略：私募管理人需在基金业协会有备案数据，且管理规模超过10亿元。

3. 相对价值策略、量化复合策略、期货策略、宏观对冲策略和组合基金：私募管理人需在基金业协会有备案数据，且管理规模超过5亿元。

4. 为保证本排行公允性及准确性，参与排名的基金均需在托管平台公布净值或提供估值表。

5. 巅峰榜中展示的产品收益率均已扣除管理人业绩报酬。

据格上研究中心统计, 2018年上半年，阳光私募平均收益率为-5.16%，同期沪深300指数下跌12.90%，创业板指数下跌8.33%。其中，主观期货私募基金平均收益率为3.83%，为各策略业绩榜首；股票策略私募基金平均收益率为-7.00%，处各策略业绩末端。

股票型阳光私募2018年上半年收益排行榜

注：本表仅统计管理规模超过10亿元的私募管理人旗下净值披露日为2018.6.27-6.29且对投资者开放的非单账户基金，收益均已扣除管理人业绩报酬。

来源：格上研究中心

注：本表仅统计管理规模超过10亿元的私募管理人旗下净值披露日为2018.6.27-6.29且对投资者开放的非单账户基金，收益均已扣除管理人业绩报酬。

来源：格上研究中心

注：本表仅统计管理规模超过10亿元的私募管理人旗下净值披露日为2018.6.27-6.29且对投资者开放的非单账户基金，收益均已扣除管理人业绩报酬。

来源：格上研究中心

注：本表仅统计管理规模超过10亿元的私募管理人旗下净值披露日为2018.6.27-6.29的非单账户基金，且需在托管平台公布净值或提供估值表，收益均已扣除管理人业绩报酬，每家私募保留一只产品上榜。

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新兴策略2018年上半年收益排行榜

一、相对价值策略

1）套利策略

注：本表仅统计管理规模超过5亿元的私募管理人旗下净值披露日为2018.6.27-6.29且对投资者开放的非单账户基金，且需在托管平台公布净值或提供估值表，收益均已扣除管理人业绩报酬，每家私募保留一只产品上榜。

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2）阿尔法策略

注：本表仅统计管理规模超过5亿元的私募管理人旗下净值披露日为2018.6.27-6.29且对投资者开放的非单账户基金，且需在托管平台公布净值或提供估值表，收益均已扣除管理人业绩报酬，每家私募保留一只产品上榜。

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二、量化复合策略

注：本表仅统计管理规模超过5亿元的私募管理人旗下净值披露日为2018.6.27-6.29且对投资者开放的非单账户基金，且需在托管平台公布净值或提供估值表，收益均已扣除管理人业绩报酬，每家私募保留一只产品上榜。

来源：格上研究中心

三、管理期货策略

注：本表仅统计管理规模超过5亿元的私募管理人旗下净值披露日为2018.6.27-6.29且对投资者开放的非单账户基金，且需在托管平台公布净值或提供估值表，收益均已扣除管理人业绩报酬，每家私募保留一只产品上榜。

标*为主观期货策略，其余为程序化期货策略。

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四、宏观对冲策略

注：本表仅统计管理规模超过5亿元的私募管理人旗下净值披露日为2018.6.27-6.29且对投资者开放的非单账户基金，且需在托管平台公布净值或提供估值表，收益均已扣除管理人业绩报酬，每家私募保留一只产品上榜。

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五、组合基金

注：本表仅统计管理规模超过5亿元的私募管理人旗下净值披露日为2018.6.27-6.29且对投资者开放的非单账户基金，且需在托管平台公布净值或提供估值表，收益均已扣除管理人业绩报酬，每家私募保留一只产品上榜。

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特别说明：

    格上阳光私募基金巅峰榜是以基金过往业绩为基础的定量评价，仅为格上研究中心研究使用，排名结果只陈述过去，不预测未来，不构成投资建议。投资人不应以业绩排名作为基金购买或赎回的指引，由此带来的投资风险由投资者自行承担。(来源：格上研究中心)