身为温州金改“明星”，温州银行去年的利润表现却未尽如人意。

　　近日，温州银行公布2012年年报，去年该行净利润出现负增长。其中，主营业务利润、净利润等分别负增长超过17.7%、14.97%。这在已经披露2012年经营业绩的商业银行中颇为罕见。

　　截至去年底，该行不良贷款率同比上升了0.37个百分点至1.35%，但拨备覆盖率却从2011年的181.9%下降至155.53%。若非大幅调降拨备，其净利润下滑幅度可能更大。而由于去年资产利润率和资本利润率等盈利指标均大幅回落，不但影响了其去年的利润水平，也为其未来的利润增长带来挑战。

　　降低拨备冲利润？

　　截至去年底，温州银行总资产达到833.33亿元，存、贷款余额分别为630亿元、449.71元，利润总额为7.25亿元，同比下降16.3%，主营业务利润为7.19亿元，同比下降17.7%，净利润为5.48亿元，同比大幅减少9600万元，同比下降14.97%。

　　银监会数据显示，银行业去年净利润增速为18.9%，与2011年的36.3%的增速相比明显放缓。但净利润出现负增长，仍属罕见。

　　而这似乎还是以牺牲拨备覆盖率换来的结果。截至去年底，温州银行不良贷款余额为6.07亿元，不良率为1.35%，同比上升0.37个百分点；贷款损失准备金为9.43亿元，拨备覆盖率较2011年下降26.37个百分点。

　　据此计算，如果将拨备覆盖率维持在2011年水平，即181.9%的拨备覆盖率，该行需计提贷款损失准备金10.8亿元左右，而这将导致其净利润进一步下降1.4亿元左右。换言之，温州银行通过降低拨备覆盖率，使得其净利润“增加”了1.4亿元。若非如此，去年其净利润降幅将会更大。

　　不仅如此，温州民间借贷风暴等影响至今尚未消退，温州银行未来的盈利能力仍然受到挑战。

　　据媒体此前报道，往年一个季度温州银行新增贷款在300亿元左右，而今年一季度，该地区银行新增贷款只有82亿元，不足往年的30%。

　　而按照温州银行的计划，到今年底，该行总资产达到1000亿元以上，存贷款分别增加100亿元和80亿元，如今，要实现这一目标并非易事。

　　值得注意的是，虽然资产质量优于温州和浙江省内同行，但拨备覆盖率的下降，为其带来新的挑战。温州银行在年报中表示，力争将今年的不良率控制在2%以内。按其今年全年530亿元的贷款规模计算，不良贷款规模将达到10亿元以上。若不及时增加拨备，其拨备覆盖率届时将低于监管要求。

　　盈利能力指标低于同业

　　温州银行解释称，去年利润负增长主要是营业收入增长小于营业支出所致，去年新增营业网点导致营业成本增加。去年底，该行成本收入比为44.91%，同比上升3.67个百分点。

　　在总资产、贷款规模增长快于2011年的情况下，该行去年营业收入同比仅微增0.38%，为22.83亿元。但在年报中，温州银行并未对此进行具体说明。

　　实际上，分析数据便不难发现，多项盈利能力指标下降，才是该行去年净利润负增长的主要原因。

　　这从贷款利息收入增长可见一斑。2011年，温州银行新增贷款62.81亿元，同比增加20.81%，但贷款利息收入却增加了9.7亿元，同比增加近50%。而去年，其贷款余额增加了85.18亿元。在贷款规模超过上年逾30%的情况下，贷款利息却仅增长了2.52亿元，增速不足1%。

　　不过，这与当地相关政策不无关系。据了解，当地相关部门曾要求银行对短期存款利率上浮至上限、贷款利率上浮不超过30%，以支持当地企业，而这影响了温州银行去年的利润增长。

　　但这并不是问题的全部。数据显示，温州银行的各项盈利能力指标不但远低于行业平均水平，也低于城商行同业。根据年报，其资产利润率为0.74%，资本利润率为11.06%，分别比上年下降0.26个百分点和5.25个百分点，已低于2010年的水平。而去年同期，全国商业银行上述两项指标为1.28%、19.85%。