6月16日，江苏常州盛德无缝钢管有限公司（以下简称“盛德钢管”）的财务人员像往常一样拿着银行承兑汇票到江南农村商业银行(以下简称“江南银行”)去贴现，不过这次却没有像往常一样拿到贴现资金——江南银行停贴了。

　　盛德钢管的财务人员以为，这不过是一家银行的偶然行为。然而事实却并非如此，招商银行(600036,股吧)、中信银行(601998,股吧)也先后对盛德钢管的贴现请求给出了“停贴”回复。感到问题严重的盛德钢管财务部负责人匆匆找到总经理缪一新，开口的第一句话便是“这次"狼"真的来了。”

　　一直以来，盛德钢管都是金融机构眼中的优质客户，作为中石油的一级供应商，以及中石化、中海油等多家国内大型国企的合作伙伴，盛德钢管每年都有着稳定而丰厚的效益——据了解，该公司年工业总产值在7亿元以上。不过眼下就连公司副总经理宗焕琴也不得不承认，从未对资金发过愁的他们今年也感到资金紧张了——不仅仅是银行停止贴现，下游企业回款时间也与以往相比慢了很多。

　　到底出了什么问题？

　　小企业资金压力大

　　其实，作为常州的一家小企业，盛德钢管只是当地众多遭受资金紧张压力的小企业中的一个缩影。

　　常州市发改委相关部门负责人马建华介绍，常州是长三角地区的现代制造业基地，目前，全市小企业数量达6万多户，占全市企业总数的99%以上。当地人形象地形容常州的企业格局是“没有"顶天立地"，有的是"铺天盖地"”。如今，这些企业共同的感受是今年的资金紧了，而且非常的紧。

　　到底有多紧？

　　人民银行常州市中心支行对辖内100家样本企业进行的问卷调查显示：今年以来，资金周转“适中”的企业占47%，“略显紧张”和“非常紧张”的分别占34%和3%；同时，企业预期上半年资金周转的紧张度将有所上升，预期“略显紧张”和“非常紧张”的企业共占48%，“适中”的占40%。小企业中判断和预期资金偏紧的分别占40.3%和53.7%。此外，上半年已向金融机构提出贷款申请的样本企业占71%，反映了企业的信贷需求保持旺盛。人行常州中支副行长方玉勇表示，导致企业资金紧张的主要原因是：生产经营向好；本轮资金紧张的主要特点是：“以原材料采购为主的流动资金需求加大”和“资金需求期限偏短”。

　　马建华则认为，今年常州小企业资金紧张有其独特性，那就是结构性紧缺——不同行业之间所感受到的资金紧张程度不同，而且差异较大。其中表现最为突出的就是太阳能光伏行业，由于受产业政策收紧影响，与以往相比，这些企业获得信贷资金的难度加大、融资渠道进一步收窄。同时，不少光伏企业并未停止扩产步伐，资金供需严重不匹配，使资金紧张情况更为明显。

　　对这一观点，中国银行常州市分行副行长王轶宇也表示赞同。她表示，国家政策所支持的产业，一般都会受到当地政府和金融部门的优先支持，资金紧张问题表现不突出；相反，一些“边缘”产业的资金问题就很突出。此外，一直以来都存在贷款难、融资难的微小企业，在全社会资金紧张的大环境下，感受到的资金压力更大。

　　资金压力对当地经济产生的负面效应逐渐显现。常州市经信委（小企业局）改革与发展处处长戎建伟认为，今年一季度，常州市企业利润增长幅度超过40%，不过这一情况在近两个月出现了明显放缓势头。常州市万绥工具厂的遭遇或许可以解释其中原因，该企业负责人朱剑鑫告诉记者，他目前面临的最大问题就是技术改造，提高产能，他向记者介绍，“一家荷兰客户原本每年可以订购总价为3000余万元的产品，可是由于企业产能有限，只能满足1000万元的订单。为提高产能，数百万元的设备投入已让企业的资金周转变得紧张，同时又由于劳动力成本、原料成本提高，资金短缺已经影响到企业的发展甚至生存。”

　　资金来源渠道狭窄

　　如何解决资金难题

　　朱剑鑫第一个想到的是银行信贷资金。本以为拿着银行给予的数百万元授信额度，便可以顺利得到资金支持，却“意外”吃了闭门羹。朱建鑫想不明白，就在去年他的企业还是多家银行争抢的信贷资金投放对象，如今却接连被几家银行以“信贷额度用完”的同样理由拒绝。

　　一些银行将这样的拒绝视为无奈之举。今年来央行已连续6次上调存款准备金率，到目前为止，金融机构的存款准备金率已创下历史最高点。而存款准备金率上调带来的直接影响是商业银行放贷规模被收缩。据江南银行相关部门负责人钱超介绍，该行目前已累计收缩贷款规模24个亿元。即便如此，江南银行还是采取了向小企业倾斜的贷款政策，今年已新增小企业贷款50多亿元，让更多小企业可以分享到贷款。只是由于可放资金减少和贷款需求旺盛，目前确实不能完全满足企业的资金需求。他还表示，今后这一问题将更加严峻。

　　朱剑鑫向记者抱怨，今年劳动力成本提高了15%~20%；道宁商贸有限公司总经理石国辉也表示，今年原材料羊毛的价格与2008年相比已经提高1倍；而宗焕琴也面临着2000多万元的设备投入压力。目前看来，资金紧张尚未对企业正常生产带来严重影响，但不少企业都对未来的资金形势忧心忡忡。

　　多地发生的小企业倒闭潮传言，显然引起了马建华的关注。但他表示，尽管常州小企业资金也出现短缺，但从目前看并未出现大规模的企业倒闭潮，也未出现企业连锁倒闭现象。

　　朱剑鑫，这位常州土生土长的企业老板用十分肯定的语气告诉记者，常州大多数小企业都不会倒闭。而他把常州企业远离倒闭漩涡的首要原因归结为常州企业主的性格，“在很多人看来常州企业主经营策略十分谨慎，更直接的表述就是保守。”这一特点在朱剑鑫身上就有直接体现，“原本今年企业并没有贷款的打算，每年近千万的销售利润便可以满足企业的发展需求。只是在设备亟须升级和劳动力、原材料成本大幅提升的多重压力下，不得不借款。”朱剑鑫告诉记者，自己也接触过个别处在倒闭边缘的企业，在他看来，这些企业主有着共同特点，那就是胆子大、投资项目带有赌博的心态，而这往往也最容易出现问题。

　　另一个方面，正是常州企业主谨慎、保守的经营策略，也使得眼下异常火爆的民间借贷在常州“遇冷”。“民间借贷肯定有，但常州真正做企业的老板不会去借高利贷。”石国辉表示。

　　多方共解资金难题

　　在接受采访时，盛德钢管的贴现申请、万绥工具厂的贷款申请已经获得了满足。

　　据江南银行所掌握的情况，常州6万多家小企业中，有超过1万家企业在金融机构办理了贷款业务。因此，如何在信贷规模趋紧、资金供给受到制约的情况下，支持小企业的发展，已经成为金融机构共同面对的问题。

　　方玉勇表示，“我们了解的情况是，在100家受调查的企业中，有92.4%的企业认为新增贷款难，还有40%的企业感到贷款申请要求提高了，20%的企业认为银行审批的时间延长了。”

　　与大多数银行一样，中行常州市分行在2009年便设立了小企业金融服务专营机构，并快速启动了小企业淡马锡模式“信贷工厂”。中行常州分行相关部门负责人姚丹介绍，淡马锡模式是以客户为导向，批量处理小企业贷款担保申请、审批、放贷及风险控制，即建立“信贷工厂”提供小企业融资。这一模式总的特点是：根据小企业在融资需求方面“短、频、快”的特点，量身定制业务新模式，并致力于成为小企业“高效、专业、满足全面需求的合作伙伴”。截至今年4月，该行小企业贷款余额达26.31亿元，较2008年底增长了24.44亿元，有效客户数达到470户，较2008年底增加了427户。

　　民生银行常州支行零售银行部总经理宋锷也表示，在银根收紧的情况下，民生银行大力推广商业承兑汇票贴现、国内保理代付业务，针对小企业推出了订单融资和法人按揭业务等独具特色的金融服务。此外，江南银行也推出了诸如股权质押、动产质押、商标使用权质押等多种创新信贷产品。

　　在银行信贷资金规模收紧情况下，常州市发改委则力推小企业集合债券。据马建华介绍，企业债券将会为企业带来较为长期的低成本资金，有效促进企业的可持续发展和做大做强，目前已有十家企业因此受惠。

　　就在今年五月，为期半年的常州融资性担保公司行政许可与规范整顿工作结束，常州有39家融资性担保机构通过省经信委(小企业局)“大考”。优胜劣汰之后，常州整个担保业站在一个新的起点上，并为解决眼下的小企业资金压力问题贡献了关键力量。戎建伟告诉记者，在资金收紧的情况下，常州市担保公司的担保资金逆势而涨，1至5月份新增担保总额84亿元，在保余额为100多亿元，同比增幅超过50%。

　　值得注意的一点是，受国家政策导向引导，各家银行纷纷收紧对政府融资平台、房地产行业的贷款投放，转而开始增加对小企业的支持力度，不过由于小企业自身条件往往不能符合银行贷款的门槛，银行苦于有力使不上，正是担保公司的出现在银行和小企业之间架起了一座桥梁，解决了这一棘手问题。据钱超介绍，江南银行40%以上的小企业贷款是通过与担保公司合作的方式发放的。

　　作为“十二五”开局之年，正当很多企业开足马力向着既定目标奋进之际，用工荒、钱荒等相继来袭。对于很多有订单、有前景、有盈利的企业来说，如果得不到资金支持，发展便会停滞，我国经济发展也将会因此受到负面影响。如何通力解决小企业所面临的资金压力，已经成为政府、金融机构以及更多相关部门所必须思考的紧迫课题。