上调存款准备金率，意在把好流动性闸门、减轻物价上涨压力，但同时也减少了银行的可贷资金，增加了企业尤其是中小企业的融资难度和成本。在稳健的货币政策下，中小企业如何突破资金瓶颈？“银根一紧缩，企业倒成片”的情况是否属实？金融机构能否通过金融创新解决对中小企业放贷过程中“担保难、信息少、风险大”等难题？本报记者选择东、中、西部浙江、江西、内蒙古三省区进行了调查采访。

　　——编者

　　稳健的货币政策与国内外经济形势变化的叠加效应，令一些中小企业难以承受

　　①　资金断链 企业吃紧

　　顾春 翁迪凯

　　“大环境‘风雨交加’，对企业是严峻考验。”浙江知名纺织企业“秀之秀”老总王国权如是说。

　　他所说的“风雨”，既包括准备金率提升带来的贷款难、资金成本上升，也包括人民币升值、原材料成本上升、用工成本上升以及电荒等。

　　作为中国民营经济的晴雨表，浙江省中小企业的发展状况受人关注。眼下，当地的许多中小企业再一次面临困境。

　　一份来自温州市经贸委的调查显示，今年一季度当地中小企业普遍感觉生存状况严峻，最突出的是企业融资难度和融资成本明显提高，以往贷款满足程度较高的亿元以上规模企业中，49.2%已开始感觉资金面吃紧，而中小企业更普遍感觉贷款难。

　　正规金融银根收紧后，民间借贷趋于活跃，“高利贷”利息节节攀高。据温州市人行监测，一季度温州民间借贷综合利率单季上涨11.91%，比2010年第四季度涨幅高8个百分点。企业融资成本上升幅度明显加快。

　　资金断链，企业“断血”。自清明节以后，温州陆续有企业陷入歇业或倒闭状态，如老三旗、波特曼、江南皮革等三家老牌企业因遭遇资金链断裂而接连破产或倒闭。在永嘉县黄田镇，近一个月有100多家企业关闭。

　　据了解，一季度温州市用电缺口约在60万千瓦左右，已经采取3拨限电。而到了夏季用电高峰期，电荒问题将更为突出。温州市经贸委调查的855家企业，有74.5%的企业表示用工较缺，比上年同期提高了14个百分点。受调查的企业中，近九成企业普工工资上升，其中近六成企业普工工资比上年同期涨了10%左右。

　　国内外经济形势的变化和稳健货币政策的叠加效应，的确令不少中小企业难以承受。温州市经贸委重点监测的35家眼镜、打火机、制笔等出口导向型企业中，亏损的占1/4强，仅三成企业利润保持增长。

　　“经营上必须慎而又慎。”王国权说，目前企业已接到通知，随着夏季用电高峰来临，原有的一周一天限电可能会变成一周2天，甚至更多。人工成本比去年平均增加20%—30%，招工难照样存在。

　　“现在资金压力最大的是受‘内外夹击’的贸易企业。像秀之秀这样的生产型企业，如果这几年转型升级做得好，眼下情况比金融危机时期要从容得多。”王国权说，今年以来国外市场持续回暖，经过前一轮“洗牌”，低端薄利产品早已被淘汰，外单产品利润率有保障。

　　“资金面的‘宽’和‘紧’是周期性的，企业要想不在起起伏伏中被淘汰，既需要国家政策扶持，在融资、行业准入等方面给予中小企业同大企业一样的待遇，也需要企业打造核心竞争力。”王国权说，东南亚每月人工工资包括加班费才110美元，而温州在600美元以上。“不讲质量、不做品牌、不搞延伸产业链，靠低价格和低成本资金维持粗放经营，资金链最容易断。就算这次国家出手相救，下次危机，你还是逃不掉。”他说。

　　对优质客户上门服务，将“三低”企业拒之门外

　　②　银行放贷 优中选优

　　本报记者 吴齐强

　　“仅加息一项，财务成本就同比增加了10%—15%。”记者在江西赣州采访的多个中小企业主，谈起资金面收紧对企业的影响，都愁眉紧锁。

　　据江西省中小企业局统计，目前省内约有1000家企业有融资需求，融资规模约为300亿至400亿元。大多数企业的资金需求在1000万元以内，有的企业仅仅需要100万元以内的“过桥钱”、“救命钱”。

　　采访中，许多企业反映，由于银行已经开始有选择性地进行放贷，实力比较强的企业还能挺一挺，一般的中小企业会因贷不到款面临资金断链、企业倒闭。“贷款申请变难了，以前一两个星期就能批下来，现在要一个多月，而且贷款申请手续比以前更麻烦，审批也比以前严格了。”一位因担心得罪银行不愿透露姓名的企业主说。

　　“银行惜贷，也有苦衷。”中国建设银行（4.94,0.01,0.20%）江西省分行公司业务部总经理助理杨美林告诉记者，今年内第五次上调存款准备金率之后，大中型金融机构存款准备金率达21%的高位，也就是说，银行拉100元存款，只能拿79元用于放贷。“存款准备金率的连续上调，是应对通胀压力和流动性过剩之举，金融机构必须坚决执行，客观上银行信贷规模肯定会受到缩减。而那些信用低、稳定性低、成长性低的中小企业，非常可能被银行拒之门外。”他说。

　　而面对优质中小企业的融资难题，银行业并未袖手旁观。

　　杨美林介绍，建行江西省分行从去年开始进行小企业业务规模化营销竞赛活动，对中小企业“上门服务”。“开了50多场金融产品推介会，跟900多家企业达成了合作意向，签约金额达50多亿元。”建行南昌洪都支行小企业经营中心主任黄建辉介绍，为做好对中小企业的金融服务，建行对小企业信贷规模单列管理，并在信贷规模配置予以倾斜，最大限度满足小企业客户融资需求，构建了以“信贷工厂”为核心的小企业专业化经营管理体系，在客户营销、调查评价、业务申报审批、贷款发放、贷后管理等环节进行流程化、专业化处理，提高工作效率。

　　南昌市恒鑫电子技术有限公司的副总杨智勇近段时间心情不错。由于掌握了核心技术，公司的3G视频监控和物联网设备销售顺畅，订单排到了2012年。“尽管财务成本增加10%左右，可销售旺，企业发展还是不错。”

　　“像恒鑫电子这样的公司就是银行重点支持的客户。”杨美林说，“在流动性不足又要确保安全的情况下，银行当然要好中选优，优中选强。”