近来，在管理层一再发出“人民币汇率保持稳定”的基调之际，人民币国际化的进程悄然提速，酝酿良久的跨境贸易人民币结算破茧而出。全球网络资源 雄厚的汇丰银行(中国)有限公司(以下简称汇丰中国)迅速做出了反应。在今年7月份中资银行率先试水跨境贸易人民币结算仅仅一个多月后，汇丰中国等三家外 资银行相继宣布完成跨境贸易人民币结算项下的业务，其中汇丰一口气在上海、深圳、广州和东莞四地启动跨境贸易人民币结算业务，这是本地注册的外资银行中覆 盖地域范围最广的跨境贸易人民币结算服务。而时隔两个月后，汇丰亚太区再次宣布成为首家在其所有东盟国家网点完成跨境贸易人民币结算的银行。

　　显然，汇丰开始在向来是国内贸易体系软肋的贸易金融领域全方位发力。为此，《首席财务官》杂志专访了汇丰中国工商金融服务总经理贲圣林。

　　试水跨境贸易结算

　　从2005年7月21日起，中国放弃了人民币汇率盯住单一美元的做法，实行以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节和有管理的浮动汇率制度。 自此所谓“固定汇率”时代终结，呈波动状态的人民币汇率开始成为本土CFO们案头的“无休止的麻烦”。在经过两年多看似毫无悬念的升值过程之后，人民币汇 率开始出现双向波动的迹象，这给贸易依存度如此之高的国内经济提出了新的挑战。而跨境贸易人民币结算可谓生逢其时。

　　“使用人民币进行跨境贸易结算给企业实务方面带来了一些变化，整体而言会给企业带来了一些方便。而简化相关手续，力争在风险可控的前提下为企业 提供跨境贸易便利，正是跨境贸易人民币结算试点的一个出发点及目的。凭借稳定的汇率走势，人民币成为跨境贸易结算货币将会给各方带来可以预见的好处，在帮 助到境内企业的同时也会惠及境外的贸易伙伴。

　　对境内试点企业而言，一方面可以规避汇率风险，减少汇兑成本，改善贸易条件；另一方面可以享受跨境贸易人民币结算带来的一些贸易便利。对境外企 业而言，采用人民币作为结算货币将获益于人民币相对稳定的走势，而有助于避免使用其他结算货币而可能遭受汇率波动的风险及损失。”有着20多年外资银行经 验的贲圣林表示。

　　尽管一段时间以来，人民币国际化的呼声日渐高涨，但从务实的角度而言，稳步推进人民币区域化反倒是一个“老成谋国”的现实策略。而东盟恰恰是一个眼下最务实的突破口。

　　中国—东盟自由贸易区将于明年1月1日建成。届时中国与东盟国家90%的贸易产品将实现零关税，并将实质性地开放服务贸易市场。自贸区的建成将 极大地推动东盟区成员贸易便利化。早在2004年11月，中国和东盟签署了货物贸易协议和争端解决机制协议，标志着自贸区建设进入了全面启动的实施阶段。 2005年7月，中国与东盟对7000种商品互相开始降税。到2010年，中国和东盟老成员国的绝大多数产品关税将降为零，中国与东盟四个新成员国(柬埔 寨、老挝、缅甸、越南)则将在2015年实行零关税。

　　据统计，中国—东盟自贸区这一世界第三大自贸区建成后，将惠及19亿人口、GDP接近6万亿美元、贸易总额达到4.5万亿美元。更为难得的是， 东盟国家对于人民币的接受度较高。缅甸、越南、老挝等东盟国家是仅次于港、澳、台的人民币流通活跃地区。在中缅边贸中，每年跨境流动的人民币达10多亿 元；人民币可在越南全境流通，越南国家银行已开展人民币存储业务。

　　“现在亚洲地区区域内贸易占比越来越高，人民币结算风险小，成本低。能否在产业和产品上适时升级，拥有自己的品牌和销售网络，是出口企业的当务 之急。作为第一批参与跨境贸易人民币结算试点的外资银行，汇丰在中国内地，香港、澳门以及东盟拥有强大的网络以及客户资源优势，能为内地企业的跨境贸易人 民币结算提供更专业，更强大的支持。汇丰亚太区在11月13日宣布在其经营业务的所有七个东盟国家—包括文莱、印度尼西亚、马来西亚、新加坡、泰国、菲律 宾及越南，都分别完成了首单跨境贸易人民币结算。近年中国内地与东盟国家的贸易往来日益频繁。在2008年，内地对东盟国家的出口同比增长20%以上，达 到1140亿美元。如今，汇丰有了在东盟国家提供跨境贸易人民币结算服务的能力，我们可以更好地协助亚太区的工商客户与中国内地发展跨境贸易往来。”贲圣 林高度看好跨境贸易人民币结算在中国—东盟自由贸易区里的前景。

　　当然，由于多年来的交易习惯和全球金融危机对整体外贸行业的打击，目前广交会上仍然鲜见直接以人民币报价的国内贸易企业。贲圣林相信这只是一个 开始，“根据香港金融管理局的数据，自试点推出的三个月内，香港与内地的人民币贸易结算额约达9000万元。虽然跨境贸易人民币结算仍处于试点阶段，我们 相信，当客户对这一新服务越来越熟悉后，交易量将会不断提升。”

　　优化贸易经济质量

　　尽管长期以来，贸易领域被认为是国内经济增长的三驾马车，但从整体的运行质量来看，仍然呈粗放经营状态，特别是在贸易金融领域存在着大量的空白。

　　根据商务部的相关数据表明，中国进出口企业至今有累计超过1500多亿美元的海外欠款难以追回，并且还以每年150亿美元的速度增长。而根据中 国出口信用保险公司统计，我国出口商平均坏账率约为1%，这一原本就偏高的数字在全球金融危机全面爆发的去年第四季度再度攀升2倍以上，全年平均水平估计 在2%〜3%之间。这对于利润一向微薄的“中国制造”不啻于雪上加霜。

　　对此，熟谙全球贸易金融运行规律的贲圣林给出了全面的建议：“第一，在贸易谈判过程中，企业要根据自己的议价能力尽可能地争取对自己有利的结算 方式；第二，对于处于买方市场的出口企业，如果说赊销的贸易方式不可避免，那么要关注全面买方信用风险管理，包括事前防范，事中控制与监督和事后处理；第 三，要善用信用管理工具。即便已经注意到了要加强买方信用风险管理，企业也要根据行业特点和自身的需求，选用不同的信用管理工具，将一部分信用管理的责任 交给专业的公司打理；另外，企业也可以根据不同的贸易结算方式，配合采用银行的不同金融产品作为风险防范的手段。”

　　另据商务部一项研究报告统计，中国从事进出口业务的企业中只有11%建立了自己的海外信用监管体系，而这11%中又有93%是具有外资背景的跨 国企业。这一数字也从侧面说明国内贸易企业的主体仍然是管理水平较为低下的中小企业居多。而随着2005年7月1日起，新《外贸法》和《对外贸易经营者备 案登记办法》的正式实施，近10多年来一直呈逐渐放松态势的外贸经营权至此已彻底放开，中小贸易企业更加如雨后春笋般涌现。

　　针对这一局面，汇丰从架构和服务模式上都进行了一系列的创新。

　　“与国内其他银行不同的是，汇丰中国的中小企业专职团队达150人之多，侧重为外向型的中小企业提供量身定制的服务，借助汇丰集团国际网络和贸易融资专长，帮助中小企业在当前动荡的国际贸易环境中保持竞争力。”更相信“授人以鱼，不如授人以渔”的贲圣林同时关注如何帮助国内中小贸易企业提升自身管理能力，“我们设计并先后启动了‘中小企业财务管理研修班’和‘汇丰中小企业金融在线课堂’，提供免费的财务管理课程，帮助中小企业在全球经济的寒冬 下，掌握规避风险的技巧和方法，强化运用金融工具的能力，提高财务管理效率。由于很多中小企业都是第一代创业，在建立百年老店的过程中必然会经历许多挫 折。汇丰跟全球300万家工商客户有良好的合作，我们希望能利用自身的优势更多与内地中小企业分享先进的财务管理经验和内部流程设计，帮助它们突破发展瓶 颈，提高市场竞争力，而不只是简单地向他们提供贷款。”

　　作为汇丰集团的核心部分，汇丰工商金融服务已经有超过140年的历史，在63个国家和地区拥有超过8,600客户经理，拥有资源、关系和全球规模的优势可以帮助企业获得成功。

　　汇丰中国工商金融服务的客户群体覆盖了港资企业、台资企业、外商投资企业、本地企业和中小企业，为不同的客户群体提供量身定制的金融服务和全球解决方案。显然，这是汇丰中国加速布局贸易金融的底气所在。