来源：《法人》  作者：董毅智

近年来，中国的金融业发展迅速，已经从普通的金融业发展到新金融领域，金融创新层出不穷，从P2P到消费金融、产业链金融等，金融与新技术的融合创新涌现出一波又一波新浪潮，金融科技公司为得到更加广阔的发展，纷纷出海，突出重围。

今年的海南博鳌论坛落下帷幕，其中关于金融业的发展，领导人向公众透露了很多信息，其中有一条即为金融出海，会议表示，鼓励中国金融科技“走出去”。在“一带一路”的趋势下，中国金融科技公司也在加紧出海，带动人民币国际化。

中国金融科技公司出海之路

近两年，移动支付、创新金融产品的发展已经让中国的金融科技领先美国等发达国家，对于同样需要“普惠金融”的“一带一路”沿线国家，中国的金融科技公司正迎来巨大的市场契机。

蚂蚁金服“首尝鲜”

2015年，蚂蚁金服率先与印度合作，开发了印度版支付宝——PayTm。现在的Paytm被称为印度版支付宝，是印度第一、全球第三大电子钱包。2015年1月和9月，蚂蚁金服联合阿里巴巴对Paytm开展两轮投资，合计9亿多美元，占股40%。

蚂蚁金服通过从技术能力到业务经验的全面输出，帮助Paytm拓展多场景，例如旅游预订和在线票务，并尝试布局线下支付网络，在两年内帮助其扩大服务用户规模超过2.2亿（其中近2亿是与蚂蚁金服展开合作后的新增用户）。

2017年4月，蚂蚁金服在海外的投资结出了第一颗果实：印度Paytm的用户数已增长至2.2亿，这意味着Paytm超越PayPal，成为全球第三大电子钱包。印度国内政策变动也为Paytm的线上化发展提供了机会。印度总统莫迪在2016年11月宣布废除500及1000卢比纸币的发行和流通。这一废钞令一夜之间使占货币流通总量86%的现金退出市场。废钞前，Paytm在印度有200万商户，而废钞后三个月内就增加到600万。

现在的蚂蚁金服，不仅仅与印度进行合作，2017年4月14日，蚂蚁金服宣布与印尼第二大媒体公司Emtek合作，成立合资公司，正式进军印尼金融服务市场，推出支付平台，并会首先登录黑莓的BBM聊天应用。4月20日，阿里巴巴集团关联企业蚂蚁金服将与东南亚电商网站Lazada旗下在线支付平台helloPay合并，从19日开始，helloPay在其运营的每个国家将以Alipay的名义推出，包括新加坡、马来西亚、印尼和菲律宾。

宜信资产的管理进军

除了支付的出海之外，我国的资产管理也开始不断地出海，2017年6月7日，宜信财富即在新加坡全面挂牌。但是，实际上，2014年宜信就已经开始进军新加坡，2014年10月宜信财富在新加坡设立办公室，主要负责全球房地产金融投资业务，发行全球地产母基金系列产品，是深受宜信财富高净值客户喜爱的全球资产配置重要类别之一。

2016年，宜信财富新加坡公司成功获得了由新加坡金融管理局（MAS）颁发的资产管理牌照，标志着宜信财富已经成为当地最全面的资产管理牌照拥有者，未来可以在新加坡开展更多业务与合作。

京东金融与泰国尚泰的合作出海

2017年9月，京东集团和京东金融宣布，将与泰国最大的零售企业尚泰集团有限公司和Provident Capital在泰国成立两家合资公司，分别提供电商服务和金融科技服务，投资总额为5亿美元。根据协议，一半投资将来自尚泰集团，其余部分来自京东集团、京东金融及京东集团印尼电商业务的战略合作伙伴Provident Capital。京东将为电商合资公司提供专业技能支持，涵盖技术、电商和物流领域。

金融科技服务合资公司将受益于京东金融在金融科技领域专长，包括其在发展中市场构建便捷金融科技服务的经验和技术，如人工智能、云计算及其他行业领先的技术。尚泰集团提供全渠道服务和支付场景支持的实体商店网络、丰富的品牌关系和商家资源，以及由会员计划“The 1 Card”所带来的零售行为洞察能力。

此外，尚泰集团将在电商平台上开设多家旗舰店，引入其旗下的百货商店和主要的零售连锁店，以及其自有或经营的多个精选品牌。京东金融称，成立合资公司后，将在遵守当地政策法规的前提下开展业务。在获取相关牌照资质后，合资公司将提供电子钱包、消费金融等产品和服务，在泰国地区提升用户在支付、信贷、消费领域的体验。

PINTEC与新加坡的技术出海

2017年10月12日，中国智能金融服务商PINTEC（品钛）集团宣布在新加坡成立金融科技公司PIVOT，面向东南亚地区推广数字化财富管理及智能投顾技术服务。

此前，PINTEC已在银行、证券、保险等行业，为企业客户和金融机构提供全流程、模块化的综合金融科技解决方案，并提供针对终端用户的产品运营服务。向东南亚地区的金融机构提供 PINTEC所独有的动态、实时的财富管理和智能投顾技术。这种“动态资产配置”解决方案由机器学习算法驱动，为每一个投资人提供适合其风险、收益的模型组合。

2018年4月16日，品钛（PINTEC）与新加坡大华银行（United Overseas Bank，UOB）在新加坡宣布成立合资公司华钛科技［Avatec.ai(S)Pte Ltd，简称Avatec］，合资子公司将向金融、零售、电商等B端机构输出智能信贷技术服务。大华银行和品钛将分别占有华钛科技60%和40%的股权。

掌上金服与越南的现金贷出海

2018年3月5日，中新控股（HK.8207）发布公告称，旗下Amigo Technologies的子公司Vinatti获得越南国家银行颁发的第三方支付牌照，有效期10年，可以为越南用户提供包括支付网关、付款和托收支持、电子钱包以及电子货币转账支持在内的四项金融服务。

中新控股原名为中国信贷，在2017年8月，正式更名为中新控股。2016年，中新控股宣布，将以人民币8亿收购LEYU Limited 48%的股权，北京掌众软件科技有限公司（以下简称 “掌众金融”）为LEYU Limited全资子公司。越南金融科技公司Amigo Technologies成立于2005年1月，主要从事提供信息科技服务及个人化金融服务的解决方案，2016年12月，被中新控股收购。Amigo Technologies的子公司Vina Investment Development and Technology Transfer Joint Stock Company给越南邮政提供支付服务系统Paypost。

凡普金科与新加坡数据服务出海

国内金融科技机构凡普金科与新加坡Cash wagon签订战略合作仪式，双方将基于大数据处理和金融科技研发开展密切合作，进一步帮助Cash wagon拓展东南亚地区的智能金融服务。今年1月，凡普金科投资了越南知名电商平台Tiki.vn，此外，凡普金科选中在国内四个海上丝路城市之一的广西北海落户，基于北海优势更好地面向东南亚输出金融科技。

凡普金科CEO董祺认为，东南亚国家在金融科技的发展上也将很大程度上走和中国相似的道路，除了国情相似，可以看到当地的监管机构在积极地研究中国金融科技的发展情况和监管策略。董祺认为，中国金融科技出海热潮的出现是个好现象，交流发展应该是双向的，双赢大于竞争。

出海的困难与挑战

出海可以说加快了我国金融科技公司的发展，但是与此同时也存在着很多的挑战，同美国等发达国家企业的竞争、与当地机构对接的困难、当地政府对外资的限制、当地对中国商业模式的误解阻力等。

其中一个重要的问题就是金融监管问题，如何与当地金融监管框架相融合，才是国内金融科技平台国际化布局的最大考验。目前东南亚十多个国家，每个国家国情不同，企业要做好在当地发展的准备，并且结合实际的情况，不断地发展企业在当地的渗透程度，才可以稳定国外的市场。

第二个要考虑的问题为金融安全问题，在欠发达地区，金融风控的难度更大。尤其是以印尼为例，这个拥有2.6亿人口的国家，却只有2000万的城市人口拥有身份证明文件，如何在非实名制的条件下控制住金融风险对出海的企业来说是一大难题。如何将风险控制在可以操控的范围之内也是金融科技公司出海后必须面对和考虑的问题。

第三个问题为企业管理与运转问题，当企业出海后，已经不单单面对中国的员工和客户，还有很多国外的员工和客户，中国企业在完成收购后，接下来能不能消化好、运转好也是一大问题。企业要重视跨文化管理，这时候，企业 要提高包容性和接受性，才能够真正地走出去。