中国基金报记者 刘芬

现金贷平台由于其借款门槛较低，借款利率较高等特点，近年来发展极为迅速，行业规模持续扩大。近期随着趣店赴美IPO事件的燃爆，现金贷、暴力催收等相关新闻不断冲击公众神经。

为此，11月21日，国家互联网金融风险分析技术平台发布了对全国从事现金贷业务的平台进行分析的数据报告。同时，互联网金融风险专项整治工作领导小组办公室发出《关于立即暂停批设网络小额贷款公司的通知》，通知发出一周后，赴美上市的现金贷平台的股价平均跌幅达18.88%

我国现金贷发展存三大问题

报告统计了现金贷平台的数量和地域分布、现金贷平台的用户和资金情况，并直指现金贷平台当前存在三大问题：一是借款利率偏高，二是多头借贷情况严重，三是暴力催收事件时有发生。主要报告内容如下：

现金贷平台数量和地域分布

技术平台将现金贷平台概念暂定为：平台以“信用贷”“消费贷”等形式，对借款人直接发放现金，放款时间较短，借款期限在半年之内的小额借款平台。

截至11月19日，技术平台发现在运营现金贷平台2693家。上述平台利用网站、微信公众号和APP三种形式运营现金贷业务，其中通过网站从事现金贷业务的平台1044家，通过微信公众号从事现金贷业务的平台860家，通过移动APP从事现金贷业务的平台429家。

目前有592家P2P网络借贷网站开展现金贷业务，约占全部P2P平台总数的15.8%；有812家其他网贷平台（从事网络借贷中介的非P2P平台）开展现金贷业务，约占全部其他网贷平台总数的36.9%。具体如下图所示：

技术平台对现金贷平台地域分布情况进行分析，结果显示主要分布在我国沿海省份（热力图中红色部分越深代表该地区现金贷平台越多），其中广东、北京、上海三个地区数量最多。

现金贷平台地域分布热力图

现金贷平台用户和资金情况

从技术平台监测情况来看，近期上述现金贷平台各类用户近1千万人，其中广东、浙江和江苏的用户最多。同时，技术平台对现金贷平台的用户年龄抽样分析，发现20-30岁、30-40岁的用户数量最多，占比分别占用户总数的40.76%和27.71%。

现金贷平台用户年龄分布

此外，技术平台还对现金贷用户性别进行抽样分析，发现男性用户远远多于女性用户，占比分别为66.65%和33.35%。

现金贷平台用户性别分布

现金贷平台存在的主要问题

（一）借款利率偏高

现金贷平台借款期限较短，从金额上看利息并不高，且平台往往给出比较小的日化利率，但实际年化利率极高。由于借款门槛较低，借款用户多为次贷人群或低收入者，因此现金贷平台盈利方式通常为“高利率覆盖高坏账”。

平台监测显示，现金贷利率折算为年化后大部分超过100%。此外，虽然有部分平台表面利率不高，但通过收取各种费用变相拉高利率，比如信息审查费、账户管理费、交易手续费、风险保证金等。

（二）多头借贷情况严重

一个人一个月内在两家或两家以上平台（其中一家为现金贷）进行借款的情况暂定为现金贷的多头借贷。技术平台抽样分析，预计有近200万现金贷借款人存在多头借贷情况，其中近50万借款人在一个月内连续借款十家以上平台。

由于现金贷平台借款金额较小、借款利率较高，借款人短期内频繁借入小额高息贷款，其还款能力和还款意愿存在较大问题，这部分借款极易转变为坏账。

（三）暴力催收事件时有发生

由于现金贷平台的借款门槛低和畸高利率，现金贷的逾期率尤其高。而对于这些逾期贷款，暴力催收则是最为常用的手段。短信轰炸、电话骚扰、上门讨债、人身攻击是常见的手段，对于无力偿还借款的负债者甚至流传“把人逼到自杀才算两清”。

现金贷平台股价不断下跌

现金贷平台连遭风波，继互联网金融风险专项整治工作领导小组办公室发出《关于立即暂停批设网络小额贷款公司的通知》一周后，6家登陆美股的国内互联网金融公司的股价出现下跌。

通过Wind以11月21日的开盘价统计，截至昨日收盘后，趣店、拍拍贷、融360旗下的简普科技、宜人贷和信而富近一周均下跌，跌幅在12.99%-32.72%不等；趣店下跌32.72%，简普科技下跌31.89%，拍拍贷下跌24.92%，信而富下跌13.03%，宜人贷下跌12.99%，趣店、拍拍贷等已跌破上市首发价；和信贷在通知发出2天后止跌回升，微涨2.41%。

股价的下跌伴随市值的蒸发。更为惊人的是，在一周内，趣店市值在一周内蒸发19.14亿，在缩水榜中排首位，其次是拍拍贷市值缩水4.12亿，第三是宜人贷，市值缩水3.38亿。6家现金贷平台共缩水30.15亿美元。

监管的通知仍在发挥余威，截至基金君今日发稿前时分，美东时间11月28日4点33分，拍拍贷盘前报价9.16美元，跌幅为2.86%。拍拍贷11月10日在纽交所正式上市，首日开盘报13.30美元。

趣店则在持续下跌后开始止跌反升，昨日收盘，趣店报收13.51美元，收涨10.56%。这是继11月13日起的10个交易日以来，趣店开始持续跳水后的首次上涨。截至美东时间11月28日5点24分，趣店盘前报价为14.14美元，涨幅为4.66%。

然而，现金贷平台的监管持续升级，监管悬剑仍未落，以趣店、拍拍贷为代表的现金贷平台们的发展仍存不少变数。一旦更严厉的监管政策来袭，现金贷平台们的未来表现仍堪忧。