汽车金融，是在汽车生产、流通、消费的各个环节中所涉及到的资金的融通。包括资金筹集、信贷运用、抵押贴现、金融租赁，以及相关保险、投资活动等。目前中国市场的主要业务是库存融资和零售贷款。伴随互联网金融的迅猛发展，汽车金融行业的格局也正在重新分割。

　　名企加快汽车金融布局

　　目前多家互联网金融公司均将目光锁定在汽车金融领域，人人 贷、陆 金 所、拍拍 贷、美利金融等也都不同程度地表态将重点拓展汽车金融。阿里巴巴也通过与 50 多家汽车企业达成合作，通过消费金融的P2P模式提供贷款服务;百度则通过推出百度汽车平台，与各大银行、网贷平台等达成了贷款业务的合作;腾讯则通过入股易车车贷、人人车等，曲线完成了汽车金融的布局。

　　政策松绑 助力汽车金融变革

　　为促进消费金融行业的高效发展，国家出台了一系列政策支持，内容涵盖汽车销售层面、二手车和新能源汽车、网约车、消费金融等领域。

　　新政的颁布，一方面拓宽了消费金融服务机构的融资渠道：如鼓励汽车金融公司、消费金融公司通过发行金融债券、同业拆借等方式充实自身资金，以前这种“超融”是仅属于融资租赁的独特优势，现今则进行了开放;另一方面，从消费金融上进行了补充，如在允许汽车金融公司向消费者提供购车贷款的同时，也可为购置税、保险、保养等附加产品提供贷款;另有关于放宽新能源车与二手车首何比例等多项政策，也都有力地推动着汽车金融行业的发展。

　　汽车金融市场的新驱动力

　　综观全球汽车市场，2014 年汽车金融的平均渗透率已达 70%。作为全球汽车的产销大国，2015 年我国汽车金融整体渗透率仅为35%，虽与汽车金融成熟国家尚有较大差距，但就国内而言发展速度飞快。从 2001 到 2014 年，国内汽车信贷市场规模由 436 亿元增长 13 倍至 6,596 亿元。

　　汽车金融这块大蛋糕同样受到资本市场青睐。从 2012 年开始，监管层放宽了对金融汽车公司的融资渠道。Wind 资讯的统计数据显示， 2015年一年中，便有10家汽车金融公司相继发行了资产证券化产品，总发行规模达到了224.03亿元，是2014年的2.87倍。中投在线观察到，监管层允许不同的汽车金融公司发行资产支持证券以加强它们的融资渠道，不仅直接改善了一直存在的直接融资与间接融资比例失衡的问题，更推动了这个服务平台的发展。

　　在中投在线看来，汽车金融作为一个蓝海市场发展空间巨大，随着车贷在中国的信贷比重的逐渐增长，商业银行占据了最主要的地位，这同时也是库存融资的首选对象，因为其具备资金规模优势，并能拿到更低成本的价格。

　　紧随其后蓬勃发展的就是融资租赁和一二手车的各类贷款平台，融资租赁就是以租代购，产品设计灵活，低门槛高审批率是它的亮点，并且在租赁到期时的多种选择，可以给汽车这种贬值速度快的商品相当于上了一个心理安全阀，与二手车、保险、互联网+的多种链接可以带来连锁效应，有更多利润空间。但收费标准的不统一，产品设计的不标准化，也造成了一定的混乱。

　　据中投在线观察到，目前的各类贷款平台，在政策扶持下如雨后春笋般冒出，以有汽车厂商背景的汽车金融公司优势尤显。其中竞争最激烈的就是二手车，不少知名电商平台和门户网站都在此方面下了大工夫。

　　中投在线认为：在汽车金融发展的当下除了机遇，同样也存在巨大痛点，可能出现的审核风控不足带来的不良贷款，信用体系不健全带来的骗车骗贷，信息不公开透明带来的二次抵押，评估标准不统一带来的二手车价值难以界定等等……这些都是亟待解决的问题，一口吃不成胖子，一步一个脚印才能将市场蛋糕真正做大。