基金周评:本周基金市场呈现普涨格局

陶俊洁、赵晓辉 |2009-04-06 09:54521

新华网北京4月4日电本周基金市场呈现出普涨格局,除债券基金受债市调整而小幅微跌以外,其他类别基金均实现正收益。

    数据显示,沪基指本周开盘于3182.59点,收盘于3271.30点,上涨85.39点,涨幅2.68%;深基指开盘于3181.40点,收盘于3264.24点,上涨82.99点,涨幅2.61%。

    长城证券基金分析师阎红指出,本周权益类(非指数)基金净值继续呈现普涨格局,但整体平均净值增长幅度低于主要股指的平均涨幅,仅有5只权益类(含1只指数型)基金的涨幅超过上证50指数。部分基金业绩表现与其2008年四季度资产配置状况明显不匹配,显示出其在资产配置和行业配置上有调整。

    本周股票型基金加权平均上涨2.27%。指数型基金加权平均上涨2.86%,金融服务行业的大幅上涨继续引领对核心资产类指数型基金上涨,如上证50、上证180、中证100等指数型基金涨幅居前。混合型基金加权平均上涨1.90%,年内新发基金净值增长落后,个别出现微幅下跌,部分低股票配置比重老基金也仅有微幅增长。

    本周海外主要股指在G20峰会期间的利好刺激下继续反弹,QDII基金净值加权上涨2.84%,与其他类型权益类基金的涨幅相近。

    受债市震荡调整的影响,债券型基金加权平均微跌0.02%。股票配置比重高的偏债型基金实现正收益,纯债型基金多数没有实现正收益。保本型基金加权平均上涨0.1 5%。

    阎红认为,近期市场仍然存在对降息和降存款准备金率等宏观经济政策的预期,流动性充裕对债市构成支撑,整体仍将保持高位震荡格局。纯债型基金净值收益率继续在窄幅区间变化。

    本周53只货币市场型基金的加权平均七日年化收益率为1.9395%,比前周上涨32个基点。封闭式基金整体交易价格继续满堂红色,整体涨幅仍低于主要股指平均涨幅,整体折价率明显下降。

    阎红表示,目前封闭式基金整体折价水平会随着A股市场的波动而波动,市场上涨其折价率下降,市场调整其折价率上升,起到放大器作用。A股市场短期震荡对中期趋势的影响是阶段性投资者需要在近期密切关注的。

    从基金经理变动情况看,3月共有28只基金调整了基金经理,是2月份的1.33倍,共涉及18家基金管理公司,创下了近年来的新高。其中绝大多数是偏股型基金,共25只,占比近90%。

    之所以有如此大的调整幅度,国信证券基金分析师杨涛分析,一是年后基金管理人在2008年业绩不理想压力下导致了更积极的动作,希望通过人事调整以争取更好的稳定预期的表现;另一方面,随着《基金经理注册登记规则》4月1日起实施,未来基金经理更换将需要更复杂的程序和信息披露,不排除基金管理人对旗下基金备选人员在规则生效之前的提前调整动作。

    从基金发行与上市情况看,3月份基金发行仍保持较高的频率,共计20只,较2月还多出3只,且其中80%的为偏股型基金,共计16只。杨涛指出,在二级市场火爆情势下的高频度发行,有利于为投资者积极参与提供较大的便利。

 

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