文/孙战平

　　互联网金融是2013年提的最多的名词，在较多的金融管制体制之下互联网金融够彰显出了它巨大的潜力，在继第三方电子支付之后网络贷款也出现了爆炸式的增长。中国银联主要是做两个业务：一个是做跨行的清算，另外，之前一台POS机很贵，于是我们就成立了银联商务做POS机布划，现在中国银联在中国各个地方都有自己的分支机构。chinapay它主要是做中国银联线上转接清算支付，也是中国银联旗下唯一一家拿到移动支付、跨境第三方支付资格的公司。

　　互联网金融日渐普及

　　中国银联是一个国资背景的企业，它是为银联和第三方提供支付服务的，可以弥补银行和第三方在传统平台上，在电子支付、商户和数据规模方面的短板，如果我们用大数据挖掘、云计算这样的方式来做，可以为商户、为持卡人提供给多的增值服务，可以帮助为用户提供增信支持服务，形成产业联盟。

　　互联网金融今年非常火，每个论坛、每个会议好像都谈论的不够深入，大家会感觉不是很全面，但真正在互联网金融上也可以分成很多类型，电子商务现在非常发达，从支付宝到京东，再到苏宁这样的传统企业，再到电商企业，有个人客户，也有商户，他们都有很多需求。我们说，阿里推出的阿里聚融贷，京东也推出了他的供应链融资，苏宁也推出了相应产品。这些在线的小贷发展非常快，而且这块的利率非常高。并且，对屌丝青年推出的一些小额理财服务也是非常受大家欢迎的，像余额宝，最近百度也在发叫8%收益率的产品，这些都非常受欢迎。

　　银行从来都是嫌贫爱富的，因为有人力成本，一些企业客户、大客户，可能投入一个人力就能产生很大的效益，而对这样的屌丝青年交易通常只有300、500，经营维护成本就很大。但互联网金融就产生了它的价值，因为互联网金融可以低成本运行，所以产生了余额宝这样的产品。淘宝上的商户通常客单价是几百块钱，而我们推出了天天付，给基于B端的客户提供基金产品，平均客单价是1万块，平均的留存量是35万，这就是C端和B端不一样的地方，所以客单量不一样带来的成本和收益也是不一样的。

　　由于信息的不对称，信息爆炸的时代，每个人都要到百度上搜索，信息不对称就产生了融360这样的机会。

　　第三方支付简单快捷

　　2013年是互联网金融的元年，支付宝的余额宝，很多人都选择用，腾讯也推出了微信支付，京东的网银在线，苏宁的小贷，这些都是互联网巨头在互联网金融最典型的动作。

　　互联网金融的特点是什么？用互联网技术，使交易变得更加简单，特别是有了移动互联网以后，给我们带来了很大的好处，碎片化时间可以很好德贝利用。还有交易共享，互联网和金融相结合，借助互联网技术、移动通讯技术，实现资金融通、中介服务。传统的金融模式有银行直接融资和资本市场间接融资，但这样的交易成本特别高，而依托于互联网信息不对称的问题解决了，风险分担上也有好处，成本也非常低。

　　第三方支付很传统，这里分了7个类型业务的牌照许可：货币汇兑、互联网支付、移动电话支付、电话支付、数字电视支付、预付卡发行与受理和银行卡收单。现在已经有250家企业拿到了第三方支付牌照，这个市场预计2013年会达到6万亿。

　　互联网网银模式，支付网关模式是服务于交易的，比如说支付宝，现在又创造了快捷支付。最早第三方支付服务于生活服务，只做支付工具，但后来也做了行业应用，现在又出现了理财，比如说余额宝，包括铜版街，还有像融360这样的机构越来越多。

　　风险控制三要点

　　监管方面，中国的监管是非常严的，它不比特币，前两天还8千多块钱，经过央行一打击就2千多块钱了，实际上这是有前车之鉴的，Q币的过去就是这样的。互联网业务如果投资者想参与，跨境业务目前还是非常有市场机会的，利润率也相对高一点。但基金支付方面证监会也在不断出现新的政策和举措，例如《证券基金投资管理办法》，2013年4月16号推出了《基于第三方电子商务平台开展业务的暂行规定》，最近还出来了一个《征信公司的管理办法》，这些都让这个领域的管理趋于规范。

　　第三方支付在互联网金融上的应用是非常大的，传统互联网上只有信息流、物流，但是如果通过第三方支付或者银行的支付，获取了资金流。通过三流合一，就可以形成信用可信度，然后进行征信，再做支付，再进行金融销售，这是对我们来说最重要的一点。

　　现在有很多企业都在做跨境，但是其中有个问题，做出口的钱进来很难，一般都是通过地下钱庄进来，这个随着政策的放开也会有更好的前景。

　　要做的企业有没有商业模式，是短期还是长期？商业模式决定了一切。在互联网上，交易产品信息、个人信息都存在被盗用的可能性，大家在使用手机APP的时候，通话记录、短信内容、位置信息都在被其它机构获取，这是风险非常大的。另外，还有系统风险、代扣风险。对于想进入互联网业务的投资者，个人建议是：1、大数据的挖掘，2、建立征信体制，3、建立行业约束，4、互联网金融企业要建立风控水平能力。